Управление дебиторской и кредиторской задолженностью на предприятии, Финансовый менеджмент

Содержание

Введение2

1 Характеристика предприятия4

2 Основные финансовые показатели7

3 Анализ дебиторской задолженности ЗАО «ЭН. СИ. АР. NCR A/O»9

3 Анализ кредиторской задолженности ЗАО «ЭН. СИ. АР., NCR A/O»17

5 Рекомендации по управлению дебиторской и кредиторской задолженностью23

Заключение33

Список использованной литературы36

Приложение 138

Выдержка из текста работы

Современные условия хозяйствования требуют прогрессивных, научно обоснованных подходов к управлению деятельностью хозяйствующих субъектов, что неразрывно связано с необходимостью эффективного использования оборотных средств.

В настоящее время в экономике России наблюдается негативное влияние международного финансового кризиса на финансово-кредитную систему страны. По данным Росстата, просроченная кредиторская задолженность предприятий РФ на начало декабря 2009 г. составила 1,0 млрд. руб. За год она увеличилась на 20%, за ноябрь 2009 года — на 7,2%.

Менеджменту организаций необходимо особое внимание уделять эффективности управления финансовыми ресурсами, что является необходимым условием обеспечения конкурентоспособности хозяйствующих субъектов и достижения ими поставленных целей. В частности, особого отношения к управлению требуют оборотные средства, большую часть из которых составляет дебиторская задолженность.

Характерной чертой современного этапа развития экономики России является модернизация сооружений и коммуникаций, внедрение новых технологий и инженерных решений, при этом важнейшую роль играют промышленные предприятия. В этой связи, повышение эффективности управления финансами указанных предприятий в настоящее время приобрело особое значение.

Управление дебиторской и кредиторской задолженностью и обеспечение на этой основе эффективного построения системы взаимоотношений между исполнителями и заказчиками осложняется несовершенством нормативной и законодательной базы в части взыскания дебиторской и кредиторской задолженности — отсутствует стимулирование предприятий к своевременному и полному погашению своих обязательств перед контрагентами.

Как свидетельствует практика, в настоящее время трудности на пути оптимизации управления дебиторской и кредиторской задолженностью связаны с острой нехваткой методических положений по их управлению, что и обусловливает актуальность выбранной темы. Выработка таких положений необходима для создания эффективной системы управления дебиторской и кредиторской задолженностью промышленных предприятий.

Проблемы управления дебиторской и кредиторской задолженностью предприятий исследовались учеными и практиками в течение последних десятилетий.

Вопросы финансового менеджмента предприятий промышленной отрасли исследовались в работах Адамова Н.А., Васильевой Е.В, Войко А.В., Балабанова И.Т., Бланка И.А., Жилкиной А.Н.,, Ковалева В.В., Колчиной Н.В., Крейниной М.Н., Молякова Д.С., Овсийчук М.Ф., Сайфулина Р.С., Семенова В.М., Соколова П.А., Стоянова Е.А., Стояновой Е.С., Суглобова А.Е., Тилова А.А., Шеремета А.Д., Шуляка П.Н. и др.

Однако изучение работ данных авторов показало, что до сих пор нет системной научной проработки вопросов управления дебиторской и кредиторской задолженностью промышленных предприятий. Работы либо касаются отдельных аспектов анализа и аудита дебиторской и кредиторской задолженности, либо не учитывают отраслевые и организационно-технолологические особенности инвестиционной деятельности.

Актуальность и недостаточная проработанной темы дипломной работы предполагают определение предмета, объекта, цели и задач исследования.

Предметом исследования является система управления дебиторской и кредиторской задолженностью предприятий промышленной отрасли.

Объект исследования — ОАО «АСМ-Запчасть» (г. Рубцовск).

Целью данного исследования является разработка и научное обоснование методики управления дебиторской и кредиторской задолженностью с учетом специфики деятельности промышленного предприятия.

Для достижения цели в ходе исследования были поставлены и решены следующие задачи:

— раскрыть теоретические и методологические аспекты управления дебиторской и кредиторской задолженности на предприятии в современных условиях;

— провести анализ управления дебиторской и кредиторской задолженностью в ОАО «АСМ-Запчасть»;

— предложить мероприятия, направленные на снижение дебиторской и кредиторской задолженности на объекте исследования.

Теоретической основой исследования послужили научные труды ведущих отечественных и зарубежных авторов, посвященные проблеме управления дебиторской и кредиторской задолженностью.

Дипломная работа состоит из введения, трёх глав, заключения, списка литературы, приложений.

1. ТЕОРЕТИЧЕСКИЕ И МЕТОДОЛОГИЧЕСКИЕ АСПЕКТЫ УПРАВЛЕНИЯ ДЕБИТОРСКОЙ И КРЕДИТОРСКОЙ ЗАДОЛЖЕННОСТЬЮ В СОВРЕМЕННЫХ УСЛОВИЯХ

1.1 Сущность и содержание дебиторской и кредиторской задолженности

Современные экономические условия в России характеризуются ростом конкуренции на различных рынках товаров и услуг. Организации — поставщики ведут активную борьбу за своего покупателя, предлагая скидки, дополнительные услуги, новые продукты, предоставляя отсрочки платежа за продаваемый продукт [6, с. 111].

Более того, сегодня каждый участник рынка знает, что наличие неиспользуемых мощностей и производство легко заменимой на рынке продукции предполагает либерализацию платежных условий, в частности предоставление своим покупателям определенного коммерческого кредита. Это делается с целью достижения запланированного уровня продаж, а, следовательно, и сохранения своей конкурентоспособности и коммерческой успешности. Исключение составляет ситуация, когда поставщик имеет прочные позиции на рынке и может диктовать свои платежные условия.

Продажа в кредит обусловливает появление различий между бухгалтерскими (учетными) и реально-денежными показателями реализации продукции. До момента оплаты процесс реализации, с точки зрения движения денег, еще продолжается, что приводит к возникновению дебиторской задолженности. До наступления срока оплаты дебиторская задолженность должна финансироваться, при этом постоянно сохраняется риск того, что оплата будет произведена покупателем (заказчиком) с опозданием, либо не будет произведена вообще. Вследствие сказанного, организация в своей сбытовой политике должна не только принимать во внимание положительные результаты кредитования покупателей (увеличение продаж и прибыли), но и учитывать, что данный процесс обычно сопровождается увеличением расходов (как-то, проценты, выплачиваемые поставщиком по кредитам, взятым для покрытия кассовых разрывов) и рисков. При этом представляется очевидным, что приемлемый уровень дебиторской задолженности — это такой, при котором получаемые выгоды превышают все затраты и риски, поскольку только в этом случае организация сможет функционировать и в дальнейшем.

Главной целью анализа дебиторской задолженности является разработка мероприятий по совершенствованию настоящей или формированию новой политики кредитования покупателей, направленной на увеличение прибыли организации, ускорение расчетов и снижение риска неплатежей [7, с. 78]. Иными словами, основная цель данного анализа заключается в разработке политики управления дебиторской задолженностью, направленной на расширение объема реализации продукции, оптимизацию общего размера задолженности и обеспечение своевременной ее инкассации.

В качестве основных задач анализа можно выделить [7, с. 78]:

— формирование аналитической информации, позволяющей анализировать и контролировать задолженность;

— анализ состояния и движения задолженности, ее состава и структуры;

— определение реальной стоимости задолженности в условиях меняющейся покупательной способности денежных средств;

— анализ политики расчетов, условий предоставления кредита отдельным покупателям и получения коммерческого кредита от поставщиков;

— оценку показателей уровня долгов и их взаимосвязи с финансовыми результатами деятельности организации.

На сегодняшний день в литературе предлагается множество различных подходов к анализу дебиторской задолженности, многие из которых перекликаются между собой. Проведем сравнительный анализ нескольких методик анализа, выделив их достоинства и недостатки (Приложение 1) [24, с. 145].

В целом у всех приведенных выше методик есть ряд общих моментов.

1. Ориентация на анализ ситуации post factum, ни одна методика не предполагает оперативного отслеживания изменений задолженности, и реакции на них в режиме реального времени.

2. Данные методики используют показатели характерные для российского бухгалтерского учета, а не МСФО, тогда как последнее в современных условиях более прогрессивно.

3. Методики дублируют друг друга.

Стоит отметить ряд особенностей характерных для всех методик, например, применяется коэффициентный анализ, однако финансовые коэффициенты в значительной степени зависят от учетной политики организации (например, выбор способа отражения выручки «по отгрузке» или «по оплате»). Кроме того, коэффициенты, выбранные в качестве базы сравнения неоптимальны, так как не улавливают особенностей факторов и элементов, участвующих в их расчетах (например, затруднительно бывает оценить реальную рыночную стоимости задолженности).

При применении метода распределения дебиторской задолженности по срокам возникновения, которые присутствует во всех методиках, сезонные или циклические колебания затрудняют анализ и могут привести к ошибочным выводам.

Анализ задолженности с позиции платежной дисциплины путем выделения задолженности, срок которой еще не наступил, просроченной на 1-30, 31-60, 61-90 и свыше 90 дней, а также безнадежной дебиторской задолженности позволяет классифицировать дебиторов по степени надежности; оценить эффективность и сбалансированность кредитной политики; создает базу для формирования резерва по сомнительным долгам, а также позволяет сделать прогноз денежного потока [24, с. 149].

Изменение объема реализации ведет к изменению величины оборачиваемости дебиторской задолженности, что в свою очередь наталкивает на мысль об ускорении или замедлении выплат, даже если в действительности характер платежей не изменился. По этой причине затруднительно использовать показатель оборачиваемости в качестве способа контроля дебиторской задолженности.

Анализ абсолютных и относительных показателей задолженности позволяет оценить влияние дебиторской задолженности на платёжеспособность и финансовую устойчивость организации, а также выделить товары, невыгодные с точки зрения инкассации. Иными словами, в процессе анализа задолженности из всей номенклатуры необходимо выделить типы продукции, ликвидность, которых ниже других видов товара. Организация может испытывать затруднения со сбытом этих товаров по причинам невысокого качества, малого срока хранения (особенно для продовольственных товаров) и т.п.

Кроме того, результаты применения данных методик в организациях различных отраслей сложно сопоставимы, в следствие диверсификация и разностороннего характера деятельности организации (особенно крупных). Отсюда следует, что в современных условиях без комплексного системного анализа не обойтись [24, с. 150].

На наш взгляд, основные положения комплексного подхода к анализу долгов организации следующие:

— Предварительный анализ и планирование предельного объема дебиторской задолженности, с учетом возможностей организации и объема инвестиции в данную задолженность.

— Определения степени кредитоспособности и платежеспособности клиента до заключения договора и отслеживания изменений в процессе сотрудничества.

— Отслеживание изменения уровня задолженности, выявление проблем «по слабым сигналам» (на ранних стадиях их проявления) и принятия соответствующих решений, по предотвращению негативных последствий в режиме реального времени.

— Анализ возможностей дебиторской и кредиторской задолженности по срокам и размерам.

— Анализ сильных и слабых сторон деятельности организации (внутренней среды).

— Анализ частных и комплексных финансовых показателей.

Алгоритм комплексного подхода к анализу дебиторской и кредиторской задолженности можно представить в виде схемы.

Каждое предприятие, организация в своей хозяйственной деятельности ведут расчеты с внешними и внутренними контрагентами: плательщиками и получателями, заказчиками и подрядчиками, с налоговыми органами, с учредителями (участниками), банками и другими кредитными организациями, со своими работниками, прочими дебиторами и кредиторами. На рис. 1.1 представлена классификация задолженности предприятия по отношению к контрагенту [4, с. 145].

Рис. 1.1 Классификация задолженности предприятия по отношению к контрагенту

В зависимости от того, возникают ли обязательства со стороны предприятия или же по отношению к нему, в существующей практике принято подразделять задолженность на дебиторскую и кредиторскую.

Под дебиторской задолженностью понимают задолженность других организаций, работников и физических лиц данной организации (задолженность покупателей за купленную продукцию, подотчетных лиц за выданные им в подотчет денежные суммы, задолженность учредителей по взносам в Уставный фонд и т.д.). Соответственно, организации и физические лица, которые должны данной организации, называются дебиторами.

Под кредиторской понимают задолженность данной организации другим организациям, работникам и лицам, которые в свою очередь называются кредиторами. Если задолженность перед кредиторами возникла в связи с покупкой у них материальных ценностей, таких кредиторов называют плательщиками.

Задолженность по начисленной заработной плате работникам организации, по суммам начисленных платежей в бюджет, внебюджетные фонды, в фонды социального назначения называют обязательными по распределению. Кредиторы, задолженность которым возникла по другим операциям, называют прочими кредиторами.

Для целей составления бухгалтерской отчетности Положением по ведению бухгалтерского учета и бухгалтерской отчетности в РФ и рядом других нормативных актов закреплено деление дебиторской и кредиторской задолженности на краткосрочную и долгосрочную (рис. 1.2) [8, с. 56]. Границей между долгосрочной и краткосрочной задолженностью является срок погашения через 1 год. Ниже этого порога задолженность считается краткосрочной, выше — долгосрочной. В бухгалтерском балансе задолженность со сроками погашения до 12 месяцев и свыше 12 месяцев отражается отдельно.

Деление задолженности на краткосрочную и долгосрочную играет значительную роль при проведении анализа активов предприятия и их оборачиваемости.

Размещено на http://www./

Рис. 1.2 Классификация задолженности по срокам ее погашения

В некоторой научной литературе для определения параметров дебиторской задолженности получателей (заказчиков) предлагается проводить ранжирование не только самой задолженности, но и непосредственно получателей по категориям риска. Ранжирование получателей целесообразно производить сотрудникам договорно-правового бюро отдела сбыта по разработанному алгоритму на основе следующих условий [26, с. 24]:

Степень выполнения обязательств по расчетам за продукцию.

На основе статистического учета предлагается рассчитывать степень выполнения договорных обязательств отдельными получателями. Получателей возможно сегментировать по ряду признаков, являющихся критериями рыночного сегментирования, таких как: география, размеры организации, отраслевая принадлежность и др. При этом, если предприятие-заказчик является новым контрагентом, то категория риска его заказа определяется на основе степени выполнения обязательств той характерной группой заказчиков, к которой он отнесен.

Наличие и содержание первичной информации о заказчике (получателе).

Такой информацией могут быть: банковские и аудиторские справки, отзывы других организаций, кредитные рейтинги специализированных агентств, данные из неформальных источников и т.д.

На основе проведенного ранжирования можно разделить классы заказов по рискам (высокий, средний, низкий) и установить каждому получателю (заказчику) в соответствии с категорией риска его заказа параметры коммерческого кредита, т.е. определенный лимит суммы дебиторской задолженности и предельный срок коммерческого кредитования. Параметры кредитования по каждому классу риска должны быть зафиксированы в соответствующем разделе «Положения о сбытовой политике». Принятие решения по превышению параметров кредитования должно подлежать обоснованию, что входит в компетенцию заместителя директора по экономическим вопросам.

Обобщающим показателем возврата задолженности в финансовом анализе является оборачиваемость. Показатель ликвидности характеризует скорость, с которой она будет превращена в денежные средства (наличность). Таким образом, показатель качества и ликвидности дебиторской задолженности может быть её оборачиваемость.

Коэффициент оборачиваемости рассчитывается как отношение объема дохода (выручки) от реализации продукции (работ, услуг) к средней дебиторской задолженности по формуле [27, с. 31]:

К о.д. = ДР/ ДЗ, (1.1)

где К о.д. — коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности;

ДР — доход от реализации продукции (работ, услуг);

ДЗ — средняя дебиторская задолженность.

Этот коэффициент показывает, сколько раз задолженность образуется и поступает предприятию за исследуемый период.

Оборачиваемость дебиторской задолженности (ОД), может быть рассчитана и в днях. Этот показатель отражает среднее число дней, необходимое для её возврата. Рассчитывается как отношение количества дней в периоде и коэффициента оборачиваемости [27, с. 31]:

ОД= П/Коб, (1.2)

где П — длительность периода;

Рост коэффициента оборачиваемости дебиторской задолженности показывает относительное уменьшение коммерческого кредитования и наоборот. Желательна максимизация этого показателя. Повышение показателя свидетельствует об улучшении управления дебиторской задолженностью.

Ускорение оборачиваемости дебиторской задолженности является первоочередной задачей предприятий в современных условиях и достигается различными путями.

На стадии создания производственных запасов таковыми могут быть:

— внедрение экономически обоснованных норм запаса;

— приближение поставщиков сырья, комплектующих изделий услуг и др. к потребителям;

— широкое использование прямых длительных связей;

— расширение складских систем материально-технического обеспечения, а также оптовой торговли материалами и оборудованием;

— комплексная механизация и автоматизация погрузочно-разгрузочных работ на складах.

На стадии незавершенного производства:

— ускорение научно-технического прогресса (внедрение прогрессивной техники и технологии, особенно безотходной и малоотходной, роботизированных комплексов и т.п.);

— развитие стандартизации, унификации, оптимизации;

— совершенствование форм организации промышленного производства, применение более дешевых конструктивных материалов;

— совершенствование системы экономического стимулирования экономного использования сырьевых и топливно-энергетических ресурсов;

— увеличение удельного веса продукции, пользующейся повышенным спросом.

На стадии обращения:

— приближение потребителей продукции к ее изготовителям;

— совершенствование системы расчетов;

— увеличение объемов реализованной продукции вследствие выполнения заказов по прямым связям, досрочного выпуска продукции, изготовления продукции из сэкономленных материалов;

— тщательная и своевременная подборка отгружаемой продукции по партиям, ассортименту, транзитной норме, отгрузка в строгом соответствии с заключенными договорами.

Дебиторская задолженность — элемент оборотных средств, ее уменьшение снижает коэффициент покрытия. Поэтому необходимо решать не только задачу снижения дебиторской задолженности, но и ее балансирования с кредиторской. При анализе соотношения между дебиторской и кредиторской задолженностями необходим анализ условий коммерческого кредита, предоставляемого фирме поставщиками сырья и материалов [33, с. 48].

Дебиторская задолженность является неотъемлемым элементом сбытовой деятельности любого предприятия. Слишком высокая доля дебиторской задолженности в общей структуре активов снижает ликвидность и финансовую устойчивость предприятия и повышает риск финансовых потерь компании. Разумное же использование коммерческого кредита способствует росту продаж, увеличению доли рынка и, как следствие, положительно влияет на финансовые результаты компании.

1.2 Влияние дебиторской задолженности на финансовые результаты предприятия и методика управления дебиторской задолженностью

Недостаток оборотных денежных средств, с одной стороны, и избыток плохо ликвидных товаров, с другой стороны, приводят к неликвидности баланса предприятия, то есть к тому состоянию, когда предприятие не может быстро (или хотя бы в срок) вернуть долги своим кредиторам. Пассивная часть баланса предприятия, сформированная кредиторской задолженностью, оказывается «обеспеченной» в активе либо неликвидным товаром, либо дебиторской задолженностью.

Согласно ст. 410 ГК РФ возможно прекращение обязательства полностью или частично путем зачета встречного требования к должнику. Для того чтобы зачет встречных требований был возможен, необходимо, чтобы зачитываемые требования удовлетворяли следующим условиям [2, с. 117]:

необходимо обеспечить встречность требований;

необходимо обеспечить однородность требований. Например, оба требования должны быть денежными или оба должны быть товарными. Причем по общему правилу обстоятельства происхождения требований в этом случае не играют никакой роли;

— необходимо, чтобы сроки исполнения зачитываемых требований либо были уже наступившими, либо были определены как «до востребования». Следует заметить, что если срок исполнения требования не указан, он считается «до востребования», а также нельзя зачесть требования, если хотя бы для одного из них срок наступит в будущем;

— необходимо волеизъявление хотя бы одной из сторон зачета. Законодательство не предусматривает в обязательном порядке согласие двух сторон зачета. Норма о достаточности волеизъявления одной стороны является императивной, и любое соглашение сторон о недопустимости зачета встречных требований без согласия контрагента ничтожно. Хотя обоюдное волеизъявление, заключенное договором зачета, будет только приветствоваться;

— необходимо, чтобы зачитываемые требования были действительными, то есть не являлись бы фиктивными, вымышленными либо притворными. Также необходимо обратить внимание, чтобы по зачитываемым требованиям еще не истекли сроки исковой давности, либо пресекательные сроки, предусмотренные законодательством либо договором, из которого данное требование вытекает. Когда истекают сроки пресекательной давности, требование становится недействительным. Когда же речь идет об истечении сроков исковой давности, это еще не означает недействительности требования, однако сделка зачета в этом случае недопустима на основании ст. 411 ГК РФ. Договорные отношения в преобладающем большинстве предусматривают условие предварительной оплаты договорных обязательств, однако, если такой пункт в договоре отсутствует, оплата товаров, работ услуг не совпадает по времени с их предоставлением, а производится позднее. Такие взаимоотношения между получателем и плательщиком называются коммерческим кредитованием.

С одной стороны, коммерческое кредитование позволяет увеличить объем производства и реализации товаров, но, с другой стороны, у плательщика возникает ряд проблем, таких, как нехватка оборотных средств, неплатежи, сложность контроля за несвоевременностью получения платежей, возможность появления сомнительных долгов. Таких проблем можно избежать с помощью факторинга.

Основным документом, регулирующим факторинговые операции, является Гражданский кодекс РФ, которым предусмотрены достаточно подробные правила, регулирующие эти отношения.

Помимо договора факторинга, Гражданским кодексом РФ регулируются также отношения цессии (сделки по уступке требования). Цессия в отличие от договора факторинга, используемого в предпринимательской деятельности, носит общегражданский характер и имеет более широкое применение. Общим правилом для цессии является переход права первоначального кредитора к новому кредитору в том объеме и на тех условиях, которые существовали к моменту перехода права. Иное может быть предусмотрено законом или договором. Объем же денежных требований, уступаемых финансовому агенту, может быть различным и должен быть четко определен в договоре. Отличительной чертой договора факторинга является и предусмотренная законом возможность уступки права на получение денежных средств, которое возникнет в будущем.

Таким образом, ряд правил о цессии распространяется на факторинг (например, в отношении формы договора факторинга), в то время как обратной зависимости нет.

При вексельной оплате поступающих ресурсов или продаваемой продукции (работ, услуг) могут использоваться простые и переводные векселя.

Простой вексель — это письменное долговое денежное обязательство одной стороны (векселедателя) уплатить определенную сумму денег по наступлении срока платежа другой стороне (векселедержателю) по совершенным торговым сделкам или в уплату за выполненные работы или оказанные услуги. В нем указывают место и дату выдачи, сумму обязательства в целом или с выделением обязательства по оплате процентов, срок и место платежа, наименование получателя, подпись векселедателя [20, с. 74].

Переводной вексель (тратта) выписывается кредитором (трассантом) и содержит приказ дебитору (трассату) уплатить указанную в векселе сумму третьему лицу (ремитенту) или предъявителю. Этот документ превращается в долговое обязательство после его акцепта трассатом. С помощью передаточной надписи (индоссамента) вексель может использоваться неоднократно, тем самым, выполняя функцию универсального кредитно-расчетного документа. Существенно убыстряет оборот средств учет (дисконтирование) векселей в банках. В этом случае векселедержатель посредством индоссамента передает вексель банку до наступления срока платежа и получает вексельную сумму за вычетом учетного процента в пользу банка, называемого дисконтом [20, с. 75].

В развитии вексельного обращения в стране существенна роль постановления Правительства от 26 сентября 2000 г. №1024, в соответствии с которым с 1 ноября 2000 г. в хозяйственный оборот внедрены единые образцы бланков для простого и переводного векселя. Указанные бланки могут применяться при заключении хозяйственных договоров на срок не более 180 дней.

Постановлением рекомендовано Центральному банку РФ использовать для проведения переучетных операций векселя, и поручено представить Правительству РФ данные об учтенных коммерческими банками векселях небанковских учреждений, но не погашенных в срок. Предусмотрены ускоренные процедуры внеочередного судебного рассмотрения исков о погашении долговых обязательств, оформленных векселями. В настоящее время учет расчетов с использованием векселей у получателя векселя рекомендуется осуществлять по упрощенной схеме на тех же счетах, на которых отражаются расчеты без использования векселей. Выделение расчетов с использованием векселей осуществляется в аналитическом учете.

1.3 Проблемы управления дебиторской и кредиторской задолженностью в современных условиях

Одним из важнейших условий успешной работы предприятия в условиях формирования рыночных отношений, в которых находится современная Россия, является умелое управление его финансами, без чего невозможны рентабельная работа, его устойчивое финансовое состояние, нормальные взаимоотношения с покупателями и поставщиками, с кредитными организациями и инвесторами.

Управление финансами — это не только и не столько перераспределение денежных средств (как на уровне государства — Государственный бюджет, так и на уровне отдельно взятой фирмы), но и эффективный контроль за соответствием параметров денежных потоков их плановым значениям, своевременное устранение разного рода препятствий их движению, выбор наиболее дешевых источников получения финансовых ресурсов, определение оптимальных вариантов их инвестирования и др.

Финансовое состояние современного российского предприятия на данный момент времени является результатом, во-первых, предшествовавшего периода существования предприятия и, во-вторых, решений, принятых за отчетный период — год, квартал, месяц. Его можно охарактеризовать совокупностью параметров, отражающих потенциал предприятия и его использование. К ним относятся [8, с. 96]:

— размеры активов, которыми располагает предприятие, и их соответствие объемам производства и продаж;

— обеспеченность предприятия собственным капиталом и его зависимость от заемных источников финансирования;

— рентабельность предприятия, его способность генерировать прибыль, достаточную для покрытия затрат на поддержание своего потенциала;

— поток наличности, его образование и использование;

— соотношение дебиторской и кредиторской задолженности, показатели текущей ликвидности и др.

Острой проблемой сегодняшнего дня является и то, что достаточно высокий уровень дебиторской задолженности предприятия, а это в свою очередь приводит к высоким потерями. Прилагаются огромные усилия, принимаются неординарные меры, направленные на погашение неплатежей покупателей и поставщиков. Многие предприятия вынуждены компенсировать выведенную из оборота часть средств — в виде дебиторской задолженности за счёт заемных средств, при этом их значительная часть предоставляется кредитными учреждениями в виде векселей (финансовый вексель), которые наряду с товарными векселями получили широкое распространение в системе расчетов.

Экономический смысл дебиторской задолженности весьма прост - это средства предприятия, находящиеся во временном пользовании у третьих лиц (покупателей продукции, собственный работников и др.). Основной удельный вес в дебиторах обычно приходится на покупателей и заказчиков, которым была отгружена продукция, но которые еще не успели ее оплатить.

Дебиторская задолженность условно делится на два вида: нормальная и неоправданная. Нормальная дебиторская задолженность возникает не из-за недочетов в хозяйственной деятельности предприятия, а вследствие применяемых форм расчетов за товары и услуги, поскольку, как правило, продукция продается с отсрочкой платежа. Подобная дебиторская задолженность, естественно, не желательна, но она вынужденно необходима. Иное дело с неоправданной дебиторской задолженностью, возникающей обычно вследствие недостатков в работе предприятия (например, как результат выявленных недостач, растрат и хищений товарно-материальных ценностей и денежных средств) или ненадлежащего исполнения работниками своих функциональных обязанностей (например, ослаблен контроль за исполнением дебиторами своих обязательств). Наличие крупной дебиторской задолженности следует рассматривать как фактор, отрицательно влияющий на финансовое положение предприятия, а рост её удельного веса в итоге баланса свидетельствует о его ухудшении [8, с. 99].

Дебиторская задолженность составляет значительную часть оборотных средств предприятия. У промышленных предприятий она занимает около 1/3 оборотных средств, а, например, у автотранспортных предприятий, не имеющих незавершенного производства и запасов готовой продукции, на долю дебиторской задолженности предприятия приходится до 90% оборотных средств.

В настоящее время, несмотря на сравнительно низкую инфляцию (12 — 13%), сложившаяся система предоплаты покупок (то есть кредитование продавцов покупателями) продолжает широко использоваться, свидетельствуя об отсутствии необходимой конкуренции и несовершенстве сложившихся рыночных отношений. Кроме того, сохранению предоплаты способствует недостаток опыта снабженческо-сбытовой работы в условиях рынка и, как следствие, умение работать с клиентурой, прогнозировать её реакцию на изменение условий оплаты и готовность соблюдать принятые на себя обязательства по своевременной оплате приобретенной в кредит продукции [19, с. 111].

По мере совершенствования макроэкономического управления, развития конкуренции и накопления опыта работы в рыночных условиях, заинтересованные в увеличении производства и соответственно сбыта продукции, будут предлагать своим покупателям все более благоприятные условия оплаты покупок. Такая тенденция уже просматривается в сокращении размеров предоплаты, переходе от 100%-ой к частичной предоплате. В будущем, исходя из опыта стран с развитой рыночной экономикой, можно прогнозировать переход от денежного кредитования продавцов покупателями к товарному кредитованию покупателей продавцами. При этом самим продавцам в случае временного недостатка средств будет выгоднее прибегать к использованию банковских кредитов, чем рисковать потерей покупателей, требуя от них предоплаты.

Та часть дебиторской задолженности, которая обусловлена требованием предоплаты, практически не зависит от предприятия. Она будет рассматриваться в качестве постоянной, неуправляемой величины. Предприятие в данном случае выступает в роли покупателя, вынужденного соглашаться на предложенные продавцами условия.

Для любого предприятия, работающего в условиях рыночной экономики, произвести продукцию только полдела. Другая часть дела - продать продукцию и получить за нее деньги, ведь именно покупатель приносит производителю прибыль.

Условия, на которых предприятие продает свою продукцию, могут быть разными. От покупателя может требоваться предоплата или оплата в день покупки, но может быть предоставлена отсрочка платежа. В этом случае продукция продается в кредит. Стоимость поставленной, но не оплаченной продукции образует дебиторскую задолженность (ДЗ) предприятия. Её величина равна произведению объема среднедневных продаж Q, руб./дней, на средний период полного расчета покупателей за полученную продукцию, или на средний период оборота дебиторской задолженности Т, дней, то есть [19, с. 113]:

ДЗ = QТ, руб. (1.3)

Средний период полного расчёта Т за проданную продукцию — это средневзвешенный (по объёму продаж) срок оплаты.

В эффективно работающей рыночной экономике с реальной конкуренцией между производителями продукции появление дебиторской задолженности обычно является следствием свободно принятых решений о предоставлении покупателям отсрочки платежа за проданную продукцию. Именно эти решения представляют основное содержание проблемы управления дебиторской задолженностью. Кроме того, причинами возникновения дебиторской задолженности могут быть, во-первых, завышенные оценки кредитоспособности покупателей, не соответствующие реальной готовности последних своевременно оплатить полученную продукцию; во-вторых, воздействие внешних сил, неподконтрольных предприятию.

В нормальной рыночной экономике никто не требует от предприятия продажи своей продукции в кредит. Однако балансы подавляющего большинства производственных предприятий свидетельствуют о наличии у них крупной дебиторской задолженности. Это означает, что большинство предприятий осознанно отказываются требовать от покупателей немедленной оплаты покупок, поставляя им продукцию с отсрочкой платежа, т.е. предоставляя им товарный (коммерческий) кредит. Очевидная причина этого — выгодность предприятия такого кредитования покупателей. Увеличение сбыта за счет предоставления покупателям товарного кредита позволяет предприятию полнее загрузить свои производственные мощности и получить за счет этого дополнительную прибыль. К предоставлению товарных кредитов более склонны предприятия, имеющие резервы производственных мощностей и выпускающие высокорентабельную продукцию.

Предоставление товарного кредита требует от предприятия определенных затрат, часть из которых оно старается переложить на самих покупателей, в частности, через повышенные цены, предлагаемые им при покупке с отсрочкой платежа.

Предприятия, намеревающиеся перейти к продажам с отсрочкой платежа, прежде всего, должны определиться по следующим трем вопросам [34, с. 52]:

— какие условия предоставления товарного кредита выгодны предприятию и могут быть предложены покупателям;

— кому из покупателей следует предоставить товарный кредит, а кому — нет и как первых от вторых? Этот вопрос называется анализом кредитной политики;

— как будет организовано получение от покупателей оплаты за проданную в кредит продукцию.

В случае продажи товара с отсрочкой платежа основным документом, подтверждающим передачу товара покупателю и служащим для фиксированного факта продажи бухгалтериям продавца и покупателя, является накладная (товарная или товаротранспортная), выписанная продавцом на имя покупателя, удостоверившего подписью своей или доверенного лица получение товара. В случае заключения достаточно крупной сделки или возможных трудностей с оплатой счета продавец может попросить покупателя выписать вексель, то есть выдать обязательство полной и безусловной оплаты в указанный срок.

Для управления дебиторской задолженностью компании нужна различная информация о дебиторах и их платежах. Как правило, такие сведения можно получить путем доработки системы бухгалтерского учета. Однако, прежде чем приступить к доработке системы, следует определить принципы учета и контроля дебиторской задолженности.

Проблемы управления дебиторской задолженностью, с которыми сталкиваются предприятия, достаточно типичны [34, с. 52]:

— нет достоверной информации о сроках погашения обязательств компаниями-дебиторами;

— не регламентирована работа с просроченной дебиторской задолженностью;

— отсутствуют данные о росте затрат, связанных с увеличением размера дебиторской задолженности и времени ее оборачиваемости;

— не проводится оценка кредитоспособности покупателей и эффективности коммерческого кредитования;

— функции сбора денежных средств, анализа дебиторской задолженности и принятия решения о предоставлении кредита распределены между разными подразделениями. При этом не существует регламентов взаимодействия и, как следствие, отсутствуют ответственные за каждый этап.

Экономическая сущность кредиторской задолженности состоит в том, что это не только часть имущества организации, как правило, денежные средства, но и товарно-материальные ценности, например в обязательствах по товарному кредиту (ст. 822 ГК РФ). Как правовая категория кредиторская задолженность — особая часть имущества организации, являющаяся предметом обязательных правоотношений между организацией и ее кредиторами. Организация владеет и пользуется кредиторской задолженностью, но она обязана вернуть или выплатить данную часть имущества кредиторам, которые имеют права требования на нее. Данная часть имущества, по сути, долги организации, чужое имущество, чужие денежные средства, находящиеся во владении организации-должника. Таким образом, кредиторская задолженность имеет двойственную юридическую природу: как часть имущества она принадлежит организации на праве владения или даже на праве собственности относительно полученных денег или вещей; как объект обязательственных правоотношений — это долги организации перед кредиторами, то есть лицами, уполномоченными на истребование или взыскание от организации указанной части имущества.

Любые долговые обязательства организация-дебитор может исполнить в добровольном порядке. Самый элементарный и наиболее распространенный путь для этого — перечисление суммы долга на банковский счет кредитора. Если реквизиты банковского счета кредитора неизвестны, и узнать их невозможно, должник, как установлено в ст. 327 ГК, вправе внести причитающиеся с него деньги или ценные бумаги в депозит нотариуса, а в случаях, предусмотренных законом, в депозит суда. Внесение денежной суммы или ценных бумаг в депозит нотариуса или суда станет исполнением обязательства и, следовательно, погашением кредиторской задолженности.

Развитие предприятия и его рост, совершенствование технологии производства и выпускаемой продукции, обеспечение стабильного сбыта и снабжения сырьем и материалами есть результат последовательного осуществления разного рода мероприятий и инвестиционных проектов, требующих соответственных расходов. В случае если денег, поступающих на предприятие от текущих продаж, недостаточно для их реализации, то есть обеспечения намеченных проектов и мероприятий денежными средствами.

Кредиторская задолженность частично является «встроенным» источником постоянного кредитования, размер которого связан с объектом хозяйственной деятельности предприятия. Это относится к основной части кредиторской задолженности, которую называют устойчивыми пассивами. Они образуются вследствие временного лага между начислением затрат и фактическими выплатами.

У большинства предприятий наиболее важным элементом кредиторской задолженности является задолженность перед поставщиками. Значительная её часть — результат использования предоставляемо продавцами покупателям отсрочки платежа.

Учитывая масштабный характер в российской экономике неплатежей в бюджетные и внебюджетные фонды, между хозяйствующими субъектами ценой использования кредиторской задолженности пренебрегать нельзя, притом, что кредиторская задолженность в настоящее время для многих предприятий является единственным внешним источником финансирования. Так, по статистическим данным доля просроченной кредиторской задолженности на конец 2009 года составляет около 21% в общем её объёме. Наибольшая доля просроченной кредиторской задолженности приходится на предприятия промышленности (46,5%). Ситуация, которая сложилась сегодня в российской экономике, позволяет сделать вывод о том, что величина просроченной кредиторской задолженности является достаточно значительной и пренебрежение её ценой существенно занизит реальную средневзвешенную цену капитала для отечественных предприятий [42, с. 35].

Другим очень важным аспектом в деятельности современного российского предприятия, показывающим платность кредиторской задолженности для большинства российских предприятий, является бартер. Бартерные сделки заключаются, как правило, по ценам выше рыночных, а потому предприятие, заключив такой договор, вынуждено на баланс ставить кредиторскую задолженность выше, чем, если бы за поставку товаров расплачивались бы деньгами. В этом случае предприятие имеет упущенную выгоду в размере разности между ценой приобретения по договору бартера и рыночной ценой данного товара. Таким образом, цена кредиторской задолженности есть отношение упущенной выгоды предприятия к величине кредиторской задолженности по бартерной сделке в целом.

Таким образом, кредиторская задолженность для большинства российских предприятий является достаточно часто платным источником финансирования.

Дебиторская и кредиторская задолженность являются естественными составляющими бухгалтерского баланса современного предприятия. Они возникают в результате несовпадения даты появления обязательств с датой платежей по ним. На финансовое состояние предприятия оказывают влияние как размеры балансовых остатков дебиторской и кредиторской задолженности, так и период оборачиваемости каждой из них.

Однако балансовые остатки дебиторской и кредиторской задолженности могут служить лишь отправной точкой для исследования вопроса о влиянии расчетов с дебиторами и кредиторами на финансовое состояние. Если дебиторская задолженность больше кредиторской, это является возможным фактором обеспечения высокого уровня коэффициента общей ликвидности. Одновременно это может свидетельствовать о более быстрой оборачиваемости кредиторской задолженности по сравнению с оборачиваемостью дебиторской задолженности.

Таким образом, оценка влияния балансовых остатков дебиторской и кредиторской задолженности на финансовое состояние предприятия должна осуществляться с учётом уровня платежеспособности (коэффициента общей ликвидности) и соответствия периодичности превращения дебиторской задолженности в денежные средства периодичности погашения кредиторской задолженности.

Как правило, большая часть дебиторской задолженности формируется как долги покупателей. Установление с покупателями таких договорных отношений, которые обеспечивают своевременное и достаточное поступление средств для осуществления платежей кредиторам — главная задача управления движением дебиторской задолженности.

Управление движением кредиторской задолженности — это установление таких договорных взаимоотношений с поставщиками, которые ставят сроки и размеры платежей предприятия последним в зависимость от поступления денежных средств от покупателей.

Следовательно, практически речь идет об одновременном управлении движением как дебиторской, так и кредиторской задолженности. Практическое осуществление такого управления предполагает наличие информации о реальном состоянии дебиторской и кредиторской задолженности и их оборачиваемости

Наличие свободных средств в обороте или недостаток средств для расчетов с кредиторами определяется сочетанием оборачиваемости дебиторской и кредиторской задолженности и величины каждого платежа дебиторов и кредиторам.

Актуальность темы управления дебиторской задолженностью для российских предприятий заключается ещё и в том, что отсутствие управления отрицательно влияет на платежеспособность предприятий, особенно, когда взаимозачеты по платежам в бюджет и внебюджетные фонды ограничены — требуются платежи «живыми» деньгами. Поэтому в настоящее время актуальна задача трансформации дебиторской задолженности в денежные средства. Решение этой задачи в большей степени зависит от качества дебиторской задолженности, от финансового состояния дебиторов и ускорения процесса расчетов с дебиторами.

Наиболее важное значение имеет для предприятия ускорение процесса расчетов с дебиторами.

Снижение периода оборачиваемости дебиторской и кредиторской задолженностей говорит об улучшении финансового состояния предприятия. Ускорение оборачиваемости дебиторской задолженности влечет за собой ускорения оборота денежных средств, запасов и обязательств предприятия.

Поскольку дебиторская задолженность представляет собой, по сути, иммобилизацию, т. е. отвлечение из хозяйственного оборота собственных оборотных средств предприятия, сопровождающуюся косвенными потерями, любое предприятие заинтересовано в максимально возможном ускорении оборачиваемости замороженных в дебиторах средств. Теоретически дебиторская задолженность может быть сведена до минимума, тем не менее этого не происходит по многим причинам, в том числе и по причине конкуренции [7, с. 252]. С кредиторской задолженностью дело обстоит наоборот; это источник средств, поэтому предприятие заинтересованно в максимально длительном использовании чужих средств, т. е. в оттягивании срока платежа при условии их бесплатного появления и без отягощающих для предприятия последствий.

Успешная работа по предотвращению просроченной задолженности зависит от знания не только каждого из методов решения этой проблемы, но и порядка их применения в зависимости от конкретных хозяйственных ситуаций.

Наличие просроченной дебиторской задолженности — явление отрицательное, так как оно замедляет оборот капитала, ухудшает структуру баланса и т. д. Поэтому можно признать вполне обоснованными действия кредитора, направленные на предотвращение появления просроченной дебиторской задолженности и ликвидацию существующей.

Использование современных методов управления дебиторской и кредиторской задолженностями показывает что, эта проблема, должна решаться путем разработки и применения целой программы использования различных методов, так как не может быть универсального метода для всех конкретных ситуаций.

Для предприятий можно порекомендовать следующие предложения по управлению дебиторской и кредиторской задолженностями [7, с. 264 — 267]:

1. Необходимо решать задачу не только снижения дебиторской задолженности, но и ее сбалансированности с кредиторской. При анализе соотношения между дебиторской и кредиторской задолженностями необходим анализ условий коммерческого кредита, предоставляемого фирме поставщиками сырья и материалов.

2. Для обеспечения максимизации притока денежных средств предприятию следует использовать широкое разнообразие моделей договоров с гибкими условиями формы оплаты. При этом возможны различные варианты: от предоплаты или частичной предоплаты до передачи на реализацию и банковской гарантии.

3. Целесообразно проведение предварительного изучения платежеспособности и надежности партнера, его кредитной истории, особенно при заключении крупных контрактов. Однако для этого необходимо располагать банками данных, знанием методики и возможных способов оценки обязательности контрагентов. Подобную работу способны выполнять специальные агентства, кредитные бюро, банки или аналитические службы самих предприятий. Кредитное бюро способно предоставить реальную оценку надежности заемщиков. Для кредитора это ведет к значительному снижению кредитных рисков, уменьшению резервов на возможные потери по ссудам, повышению ликвидности, снижению остроты проблемы дебиторской задолженности [3, с. 42]. Но все же, нельзя рассматривать кредитное бюро, как панацею для предприятия. Они могут обеспечить предприятие ответом лишь на один из тех вопросов, которые возникают при рассмотрении возможности кредитования заемщика. Окончательное решение предприятие должно принимать самостоятельно. Если покупатель неизвестен и нет информации о его платежеспособности, целесообразно использовать аккредитивную форму расчетов, которая обеспечивает практически стопроцентную гарантию платежей. Если имеется информация о необязательности покупателя, то в качестве условия продажи товара могут быть выдвинуты предварительная оплата и авансовые платежи. Если информации о платежеспособности покупателя недостаточно и если покупатель не имеет возможности осуществить предоплату, авансовые платежи, выставить аккредитив, то можно использовать другие формы гарантированных платежей. В противном случае будут потеряны покупатели и рынки сбыта.

4. Поиск совместных решений по предотвращению нарушений условий контрактов в части платежей есть наиболее рациональный и цивилизованный путь упреждения просроченной задолженности. Таким образом, деловые партнерские отношения и сотрудничество продавца с покупателем способны обеспечить наиболее быстрое и эффективное решение проблем и сокращения просроченной задолженности.

Подводя итог, можно отметить, что вопрос управления дебиторской и кредиторской задолженностью актуален для любого предприятия. При правильном управлении задолженностью и воспользовавшись выше изложенными рекомендациями, предприятие может значительно поправить свое финансовое состояние. Главное правильно оценить и проанализировать состояние предприятия и подобрать наиболее подходящие для себя методы.

Таким образом, рассмотрев теоретические и методологические аспекты управления дебиторской и кредиторской задолженностью на предприятии, далее обратимся к анализу управления дебиторской и кредиторской задолженностью в ОАО «АСМ — Запчасть».

Полное официальное наименование предприятия — открытое акционерное общество «АСМ-Запчасть». Сокращенное наименование предприятия ОАО «АСМ-Запчасть».

Местонахождение предприятия: 658210, Алтайский край, г. Рубцовск, ул. Красная, 100.

Организационно-правовая форма — открытое акционерное общество. Форма собственности — частная. Акционеры являются собственниками принадлежащего им пакета акций, дающего им право на получение чистой прибыли в виде дивидендов и на участие в управлении делами акционерного общества.

ОАО «АСМ-Запчасть» относится к отрасли сельскохозяйственного машиностроения, обеспечивающей производство и поставку сельскохозяйственной техники и запасных частей к ней в аграрный сектор страны.

Основной целью предприятия является получение прибыли и достижение высокого уровня обеспеченности работающих в акционерном обществе и акционеров социальными благами в результате осуществления предусмотренных учредительными документами видов деятельности. Основные виды деятельности ОАО «АСМ-Запчасть»:

производство запасных частей для сельскохозяйственных машин и другой продукции производственно-технического назначения;

производство товаров народного потребления;

внешнеэкономическая деятельность;

коммерческая деятельность;

оказание услуг населению;

переработка сельскохозяйственных продуктов;

посредническая деятельность;

подготовка кадров;

переработка леса, производство пиломатериалов, изготовление товаров народного потребления из дерева с последующей реализацией.

ОАО «АСМ-Запчасть» является юридическим лицом, учрежденным участниками договора о создании данного предприятия. ОАО «АСМ-Запчасть» действует в соответствии с Гражданским Кодексом РФ, Законом РФ «Об акционерных обществах» от 26.12.95 г. №208-ФЗ. ОАО «АСМ-Запчасть» зарегистрировано Постановлением главы администрации г. Рубцовска №336 от 11.02.97 г. Учредительным документом предприятия является Устав, утвержденный Общим Собранием акционеров, что зафиксировано протоколом №2 от 12.12.96 г. Учредителями ОАО «АСМ-Запчасть» являются:

открытое акционерное общество Центральная компания транснациональной финансово-промышленной группы «Сибагромаш» в лице генерального директора В.К. Толстова, действующего на основании Устава; ОАО ЦК ТФПГ «Сибагромаш» зарегистрировано Администрацией г. Рубцовска Постановлением №2086 от 8.07.96 г., регистрационный номер 96002. Местонахождение: 658210, Алтайский край, г. Рубцовск, ул. Красная, 100.

ОАО «Дорсельмаш» в лице директора В.А. Шульгина, действующего на основании Устава, зарегистрировано администрацией г. Рубцовска Постановлением №3190 от 05.12.95, регистрационный номер 227.

Уставный капитал ОАО «АСМ-Запчасть» составляет 6900 тыс. руб. и состоит из 6900 тыс. штук обыкновенных именных акций номинальной стоимостью 1 рубль. Размеры уставного капитала могут быть увеличены либо уменьшены по решению Общего собрания акционеров. Общество вправе разместить дополнительно к уже размещенным акциям акции (объявленные), которые имеют равные права с уже размещенными акциями и одинаковую номинальную стоимость. Участие учредителей в уставном капитале отражено в таблице 2.1.

Таблица 2.1 Участие учредителей в уставном капитале ОАО «АСМ-Запчасть»

Наименование учредителя	Вклад в денежном эквиваленте (руб.)	Вклад в % отношении
1	2	3
1. ЦК ТФПГ «Сибагромаш»	3 519 000	51%
2. ОАО «Дорсельмаш»	3 381 000	49%

Активы ОАО «АСМ-Запчасть» формируются путем присоединения вкладов учредителей. Свое участие в ОАО «АСМ-Запчасть» ЦК ТФПГ «Сибагромаш» оплачивает акциями, ОАО «Дорсельмаш» — основными и оборотными средствами. По обязательствам ОАО «АСМ-Запчасть» учредители несут солидарную ответственность.

Таблица 2.2 Динамика показателей использования основных производственных фондов в ОАО «АСМ — Запчасть» в 2007 — 2009 гг.

Показатели	2007	2008	2009	Отклонения
				2008/2007	2009/2008
Выручка от реализации продукции (тыс.руб.)	65887	77509	97030	11622	19521
Среднеспис. численность (чел)	190	208	239	18	31
Среднегодов. стоим-ть ОФ	8277	8192	9038	-85	846
Фондовооруженность	43,56	39,38	37,82	-4,18	-1,56
Фондоотдача	9,74	11,41	12,90	1,67	1,49
Фондоемкость	0,1	0,1	0,1
Фондорентабельность	8	9,5	10,7	1,5	1,2

Проанализировав динамику данных показателей, представленных в таблице 2.2 и Приложении 3, можно сделать вывод, что в ОАО «АСМ-Запчасть» основные производственные фонды используются достаточно эффективно. Наблюдается увеличение фондоотдачи и фондорентабельности, что положительно влияет на финансовые результаты деятельности ОАО «АСМ-Запчасть»

Об объемах производства предприятия можно судить на основании данных, в приведенной ниже таблице 2.3.

Таблица 2.3 Динамика выпуска продукции ОАО «АСМ-Запчасть» 2007 — 2009 гг., тыс. руб.

Показатели	2007	2008	2009	Отклонения, тыс. руб.
				2008/2007	2009/2008
Фактический выпуск продукции	65357	75747	116605	10390	40858
Производство продукции по основным видам деятельности, в т.ч. Сельскохозяйственные машины	52,2	189	1166	66	593
%	0,08	0,25	1
Запасные части	575	72717	114273	16571	33820
%	88	96	98
ТНП	522	212	233	-32	76
%	0,8	0,3	0,2
Прочая продукция	1764	2272	1283	521	-201
%	2,7	3	1,1

Сопоставление темпов роста за анализируемые периоды производства продукции в сопоставимых ценах позволяет прийти к выводу о том, что в производственной деятельности предприятия наблюдается позитивная тенденция.

Производственный процесс на предприятии относится к серийному типу производства. Классифицировать тип производства данным образом позволяют следующие критерии:

-для предприятия характерна широкая номенклатура изделий, изделия каждого наименования выпускаются периодически сериями;

— технологическое построение производственных участков;

— широкое применение труда рабочих средней квалификации;

— ритм выпуска — укрупненный.

Широта товарной номенклатуры представлена десятью ассортиментными группами; что касается товарной номенклатуры, то она насчитывает порядка 62 единиц.

В таблице 2.4 представлена доля основных видов деятельности в общих доходах предприятия.

Таблица 2.4 Доля основных видов деятельности в общих доходах предприятия, %

Вид деятельности	Доля в общих доходах
	2007 г.	2008 г.	2009 г.
1	2	3	4
1. Производство с/х машин и запасных частей	98,5%	96,61%	98,6%
2. Производство товаров народного потребления	1,2%	3,29%	0,2%
3. Коммерческая деятельность	0,3%	0,1%	1,9%

Завод выявляет потребности рынка в новых видах продукции и силами конструкторов и технологов внедряет продукцию в производство. Зачастую сами сельхозпроизводители обращаются на «АСМ-Запчасть» с просьбой внедрить тот или иной вид необходимых им запчастей. Кроме того, ведется разработка и внедрение в производство совершенно нового класса машин по предпосевной обработке почвы, это орудия ОП-8, ОП-12. Наряду с разработкой новых осуществляется модернизация ранее выпускаемых изделий.

При распределении продукции предприятием используется канал нулевого уровня. Данная схема подразумевает производство продукции на основе договорных отношений непосредственно с производителями сельскохозяйственной продукции. Также распределение продукции может осуществляться на базе одноуровневого канала, когда в качестве посредников между предприятием и конечным потребителем выступают предприятия системы Агроснабов и частные фирмы-посредники. Специалистами отдела сбыта осуществляется ведение регистра фирм-заказчиков. C предприятием активно сотрудничают ООО «УНП ЛеСан», ООО «Согласие», ООО «Локрис», ООО «Ассоциация «Алей», ООО «Агротехника» (г. Рубцовск), ООО «Эдиган», ООО «Метафактор» (Республика Алтай), ООО «Стройцентр», ООО «Сибирьопт» (г. Новокузнецк), ООО «Промтрактор» (г. Новосибирск), ООО «Арион» (г. Абакан). На протяжении многих лет ОАО «АСМ-Запчасть» зарекомендовало себя как надежный партнер. Продукция завода поставляется во многие регионы России: Западную Сибирь, Дальний Восток, Урал, Центральные районы России, а также страны ближнего зарубежья: Украину, Казахстан, Узбекистан.

Предприятие реализует продукцию с использованием наличной и безналичной форм оплаты. При установлении цен на продукцию специалистами предприятия используется затратная методика.

Структура кадров ОАО «АСМ-Запчасть» представлено в таблице 2.5.

Таблица 2.5 Структура кадров в ОАО «АСМ-Запчасть» в 2007-2009 гг.

№	Категории персонала	В % к среднеспис. численности
		2007 г.	2008 г.	2009 г.
1	2	4	5	6
1	Руководители	14	9,8	9,5
2	Специалисты	9,3	9,3	9,5
3	Служащие	2,3	1,7	2,1
4	Рабочие	74,4	79,1	78,9
5	в т.ч. производственные	26,4	33,1	33,2
6	в т.ч. вспомогательные	48	45,9	45,8

Доминирующее положение в структуре кадров ОАО «АСМ-Запчасть» занимают рабочие. На предприятии применяется сдельная и повременная формы оплаты труда, при этом по категориям персонала применяются следующие системы оплаты труда:

для основных производственных рабочих — прямая сдельная оплаты труда. При данной системе труд оплачивается по сдельным расценкам за единицу производственной продукции. Общий заработок рассчитывается умножением сдельной расценки на количество произведенной за отчетный период продукции;

для вспомогательных рабочих — повременно премиальная оплата труда, которая сочетает оплату труда по тарифу за отработанное время с премией;

для ИТР применяется окладная система и премирование.

Согласно нормативной базе, условиями премирования являются: выполнение плана производства, плана прибыли от реализации продукции, плана мероприятий по новой технике, отсутствие рекламаций от покупателей. При этом предусматриваются следующие размеры премий по категориям персонала: руководителям — 60%, специалистам — 60%, ИТР и служащим — 60%, рабочим-сдельщикам -20%, вспомогательным рабочим — 50%.

Трудовые ресурсы ОАО «АСМ-Запчасть» используются достаточно эффективно, о чем свидетельствуют данные, приведенные в таблице 2.6.

Таблица 2.6 Показатели использования трудовых ресурсов в ОАО «АСМ-Запчасть» в 2007 — 2009 гг.

Показатели	2007	2008	2009
Численность всего по предприятию	190	208	239
Численность рабочих:	150	167	191
В т.ч. основных производственных	63	60	55
В т.ч. вспомогательных	87	107	136
Специалисты и служащие	22	23	26
Руководители	18	18	22
Товарная продукция	66400	76478	116628
Выработка на 1-ого работающего	350	368	488
Выработка на 1-ого рабочего	443	458	610

Управление предприятием осуществляется в рамках линейно-функциональной структуры. Данная схема предусматривает создание при основных звеньях линейной структуры функциональных отделов, что позволяет специализировать выполнение отдельных функций, сохраняя целенаправленность линейной структуры, и повысить уровень компетентности решений, принимаемых высшим руководством предприятия.

Высшим органом управления общества является собрание акционеров. Совет директоров осуществляет общее руководство деятельностью общества. Руководство текущей деятельностью осуществляется единоличным исполнительным органом (директором) и коллегиальным исполнительным органом — дирекцией.

Директор представляет предприятие во всех учреждениях и организациях, распоряжается имуществом предприятия, заключает договора, издает приказы по предприятию, в соответствии с трудовым законодательством принимает и увольняет работников, применяет меры поощрения и налагает взыскания на работников. Директор осуществляет руководство всеми видами деятельности предприятия, перспективным развитием общества и координирует его функционирование. В непосредственном подчинении директора находятся руководители функциональных служб.

Главный инженер определяет техническую политику, перспективы развития предприятия и пути реализации программ по всей направленности совершенствования, реконструкции и технического перевооружения действующего производства. Ему подчиняются:

— технический отдел с бюро технического контроля, служба механика, служба энергетика, инструментальная служба

В задачи технического отдела входят вопросы совершенствования выпускаемой продукции, разработки новых видов продукции, внедрение в производство новейших достижений науки и техники, механизации и автоматизации производственных процессов, соблюдение установленной технологии и др. В состав технического отдела входит бюро технического контроля, которое осуществляет контроль за комплектностью и качеством готовой продукции, разрабатывает предложение по предупреждению и уменьшению брака, организует контроль за качеством поступающего на предприятие сырья, материалов, полуфабрикатов и др. Качество продукции является определяющим в общей оценке результатов деятельности трудового коллектива.

Служба механика вместе с подчиненными ему подразделениями обеспечивает контроль за работой и наладку технологического оборудования, проводит все виды ремонта технологического оборудования, а также монтаж нового и демонтаж устаревшего оборудования.

Служба энергетика вместе с подчиненными ему подразделениями обеспечивает бесперебойное снабжение предприятия электроэнергией, теплом, сжатым воздухом, водой, кислородом и др. Проводит ремонт энергетического оборудования, разрабатывает и осуществляет мероприятия по реконструкции, техническому перевооружению и перспективному развитию энергетического хозяйства предприятия, проводит нормирование расходов электроэнергии, тепла, топлива, сжатого воздуха и др., проводит работы по оптимизации режимов использования энергетического оборудования в цехах.

Инструментальная служба осуществляет оперативный контроль за ходом производства, разрабатывает календарные графики работы, устраняет причины, нарушающие нормальный режим производства и руководит материально-техническим снабжением.

Экономический отдел разрабатывает годовые, квартальные планы предприятия, контролирует их выполнение, ведет оперативный статистический учет, проводит анализ показателей работы завода, рассчитывает цены на новую продукцию, разрабатывает мероприятия по снижению себестоимости и повышению рентабельности предприятия, участвует в разработке технико-экономических нормативов и конкретных показателей по экономическому стимулированию и др.

В состав отдела входит бюро труда и заработной платы, которое разрабатывает штатное расписание, составляет годовые, квартальные, и месячные планы по труду и заработной плате и осуществляет контроль за их выполнением, разрабатывает мероприятия по повышению производительности труда, внедрению прогрессивных систем заработной платы, разрабатывает положение об образовании и расходовании фонда материального поощрения, разрабатывает технически обоснованные нормы выработки и проводит анализ их выполнения.

Заместитель директора по производству руководит работой по оперативному регулированию хода производства и обеспечению ритмичности выпуска продукции в соответствии с плановыми заданиями и договорами поставок.

Помощник директора по хозяйственной части осуществляет руководство работами по хозяйственному обслуживанию предприятия.

Заместитель директора по коммерции возглавляет отдел сбыта. Он осуществляет деловую переписку с поставщиками и покупателями, заключает с ними договоры, организует сбыт продукции, изучает спрос, размещает рекламу.

Планово-распределительное бюро (ПРБ) обеспечивает контроль за выполнением подразделениями предприятия заказов в установленные сроки, за состоянием запасов готовой продукции на складах, организует приемку готовой продукции и металлопроката на склад.

Финансовое планирование на данном предприятии занимает немаловажное место, ежегодно на предприятии перед началом нового года разрабатываются следующие документы:

План производства на следующий год в сопоставлении с предыдущим годом, в т.ч. с поквартальной разбивкой

План организационно-технических мероприятий развития общества с указанием сроков исполнения, исполнителей и суммарных затрат.

Расчет всех расходов по элементам затрат

Основные экономические показатели

Потребность предприятия в оборотных средствах

Проект бюджета на следующий год.

Аналогичные документы составляются на каждый квартал, месяц. Кроме того составляются отчеты об исполнении намеченных планов. Специалистами предприятия осуществляется и долгосрочное планирование (до 2010 года включительно)

Руководство производством осуществляется начальником цеха и начальниками участков.

Анализ структуры управления предприятием позволяет сделать вывод о том, что на предприятии соблюдается принцип регламентации диапазона управления, а также нормы управляемости, предусмотренные современной теорией управления.

Далее обратимся к анализу систему управления дебиторской и кредиторской задолженностью в ОАО «АСМ — Запчасть».

2.2 Анализ системы управления дебиторской и кредиторской задолженностью в ОАО «АСМ-Запчасть»

Система управления дебиторской и кредиторской задолженности в ОАО «АСМ-Запчасть» тесно связаны с уровнем организации труда руководителей и финансового блока структуры управления ОАО «АСМ-Запчасть». В ОАО «АСМ-Запчасть» функции работников четко разграничены, в работе достигнута высокая согласованность и взаимодействие, постоянно проводится анализ эффективности работы предприятия, оцениваются и анализируются финансовое состояние предприятия, его дебиторская и кредиторская задолженность.

Наиболее важные функции в системе управления финансовыми результатами выполняет финансовый отдел. Рассмотрим наиболее подробно данный блок структуры управления ОАО «АСМ-Запчасть».

Финансовый отдел разрабатывает финансовые планы и бюджеты предприятия, контролирует их выполнение, устанавливает нормативы собственных оборотных средств, определяет оборачиваемость оборотных средств и разрабатывает мероприятия по ее ускорению, определяет кредитоспособность предприятия и оформляет заявки на банковский кредит, следит за его использованием и своевременным возвратом, решает оперативные вопросы, связанные с кассовыми операциями, платежами в федеральные и местные бюджеты.

Главный бухгалтер в ОАО «АСМ-Запчасть» имеет высшее образование, осуществляет организацию бухгалтерского учета хозяйственной деятельности предприятия, контроль за экономным использованием материальных, трудовых и финансовых ресурсов, сохранность собственности организации. Обеспечивает рациональную организацию учета и отчетности в организации и в ее подразделениях на основе максимальной централизации и механизации учетно-вычислительных работ производственных форм и методов бухгалтерского учета и контроля. Участвует в производственно-экономическом анализе хозяйственной деятельности организации по данным бухгалтерского учета в целях выявления внутренних резервов, а также руководит работниками бухгалтерии и выполняет ряд других функций.

Бухгалтерия осуществляет учет средств предприятия и хозяйственных операций с материальными и денежными ресурсами, устанавливает результаты финансово-хозяйственной деятельности предприятия, производит финансовые расчеты с заказчиками и поставщиками, связанные с реализацией готовой продукции, приобретением необходимого сырья, топлива, материалов и т.д. Данное подразделение также разрабатывает годовые, квартальные планы предприятия, контролирует их выполнение, ведет оперативный статистический учет, проводит анализ показателей работы завода, рассчитывает цены на новую продукцию, разрабатывает мероприятия по снижению себестоимости и повышению рентабельности предприятия, участвует в разработке технико-экономических нормативов и конкретных показателей по экономическому стимулированию и др. В состав отдела входит бюро труда и заработной платы, которое разрабатывает штатное расписание, составляет годовые, квартальные, и месячные планы по труду и заработной плате и осуществляет контроль за их выполнением, разрабатывает мероприятия по повышению производительности труда, внедрению прогрессивных систем заработной платы, разрабатывает положение об образовании и расходовании фонда материального поощрения, разрабатывает технически обоснованные нормы выработки и проводит анализ их выполнения.

В ОАО «АСМ-Запчасть» высока роль экономиста, поскольку экономист, прежде всего, информатор, он должен быть хорошо знаком с новыми открытиями на других предприятиях данной отрасли и за рубежом. Экономист готовит обоснованные расчеты по улучшению управлением финансовыми результатами предприятия, занимается разработкой прогнозов реализации продукции, проводит расчеты рентабельности капитальных вложений, разрабатывает оптимальные варианты организации производства и решает ряд других задач.

Политика управления дебиторской и кредиторской задолженностью в ОАО «АСМ — Запчасть» обеспечивает поиск компромисса между риском потери ликвидности и эффективностью работы. Это сводится к решению двух важных задач.

1. Обеспечение платежеспособности. Такое условие отсутствует, если предприятие не в состоянии оплачивать счета, выполнять обязательства и, возможно, объявит о банкротстве. Предприятие, не имеющее достаточного уровня оборотного капитала, может столкнуться с риском неплатежеспособности.

2. Обеспечение приемлемого объема, структуры и рентабельности активов. Известно, что различные уровни разных текущих активов по-разному воздействуют на прибыль. Например, высокий уровень производственно-материальных запасов потребует соответственно значительных текущих расходов, в то время как широкий ассортимент готовой продукции в дальнейшем может способствовать повышению объемов реализации и увеличению доходов. Каждое решение, связанное с определением уровня денежных средств, дебиторской задолженности и производственных запасов, должно быть рассмотрено как с позиции рентабельности данного вида активов, так и с позиции оптимальной структуры оборотных средств.

На рис. 2.1 показан процесс принятия решения, планирования, контроля и регулирования оборотного капитала на объекте исследования.

Рис. 2.1 Процесс принятия решения, планирования, контроля и регулирования оборотного капитала в ОАО «АСМ — Запчасть»

Первые пять этапов представляют собой процесс принятия решения или планирование, конечный результат которого отражается на 5-м этапе — реализация принятого решения. Два последних этапа отражают процесс управления принятым решением, который складывается из оценки и корректировки фактических результатов с целью выполнения выбранного альтернативного варианта.

С помощью планирования определяют направление и содержание деятельности предприятия, его структурных подразделений и отдельных работников. Главной задачей планирования является обеспечение планомерности развития и определения путей достижения лучших конечных результатов деятельности предприятия. Учет обеспечивает постоянный сбор, систематизацию и обобщение данных, необходимых для управления производством и контроля за ходом выполнения планов и производственных процессов (Рис. 2.2)

Рис 2.2 Система управления дебиторской и кредиторской задолженностью предприятия

Процесс планирования осуществляет в ОАО «АСМ — Запчасть» бухгалтерская служба.

Бухгалтерская служба является самостоятельным структурным подразделением аппарата управления предприятия.

Целями деятельности бухгалтерской службы являются экономическое планирование и повышение экономической эффективности производства на основе качественных факторов роста и интенсивных методов ведения хозяйства.

Задачи отдела:

— обеспечение системного комплексного подхода в планировании, организации и координации разработки перспективных, пятилетних, годовых, текущих планов, выявление резервов производства и их использование, создание экономических условий повышения качества продукции и эффективности производства в целях повышения качества продукции и эффективности производства, снижения себестоимости выпускаемой продукции;

— организация технико-экономического планирования производственно-хозяйственной деятельности предприятия и его структурных подразделений на основе качественных факторов роста производства, перехода на интенсивные методы ведения хозяйства;

— организация и развитие эффективных форм экономической работы, экономического механизма, выявление и использование внутризаводских резервов производства.

Бухгалтерская служба взаимодействует с подразделениями, представленными в таблице 2.7.

Таблица 2.7 Взаимосвязь бухгалтерской службы в ОАО «АСМ — Запчасть» с другими подразделениями предприятия

БУХГАЛТЕРСКАЯ СЛУЖБА
Отдел	Получает	Выдает
Все подразделения	Отчёт по основным хозрасчётным показателям	Директивные планы производства и технико-экономические нормативы и показатели для планирования и оценки деятельности на планируемый период, обеспечивает инструктаж и методическое руководство по вопросам хозяйственного расчёта, планирования и эффективного использования ресурсов
Отдел сбыта	Сведения об отгрузке продукции потребителям, в том числе на экспорт. Сведения об остатках готовой продукции на складах отдела сбыта. Сумма недопоставленной по договорам продукции за отчётный период и нарастающим итогом с начала квартала (года)	Планы производства для заключения договоров с заказчиками. Утверждение цены на продукцию

За финансовую работу в ОАО «АСМ — Запчасть» отвечает директор. За управление финансами отвечает главный бухгалтер. Финансовый отдел организован в рамках бухгалтерской службы.

Финансовый отдел координирует следующие направления: определение оптимального состава и структуры активов и пассивов, выработка сбалансированной политики учитывающей стратегические и тактические интересы: собственников, инвесторов, наемных работников и пр., мониторинг деятельности предприятия, а также управление — платежеспособностью, финансовой устойчивостью, экономической эффективностью и ритмичностью платежных операций.

Финансовый отдел ответственен за постановку проблем финансового характера, анализ целесообразности использования того или иного способа действий, принятого руководством предприятия, и за предложение наиболее приемлемого варианта действия, т.е. в целом за организацию эффективной деятельности ОАО «АСМ — Запчасть».

Деятельность финансового отдела ОАО «АСМ — Запчасть» представлена следующими направлениями:

— Кратко и среднесрочный финансовый анализ и планирование.

— Обеспечение предприятия финансовыми ресурсами (управление источниками средств).

— Распределение финансовых ресурсов (инвестиционная политика). Финансовый анализ — это метод изучения финансового механизма предприятия, процессов формирования и использования финансовых ресурсов для его оперативной и инвестиционной деятельности. Результатом финансового анализа является оценка: финансового благополучия предприятия, состояния его имущества, активов и пассивов баланса. скорости оборота всего капитала и его отдельных частей, доходности используемых средств.

Финансовое планирование — это деятельность финансового отдела, направленная на разработку кратко и среднесрочных финансовых планов работы ОАО «АСМ — Запчасть».

Распределение финансовых потоков, как одна из задач финансовой службы заключается в разработке и реализации инвестиционной политики предприятия.

В таблице 2.8 представлена взаимосвязь финансового отдела с другими подразделениями.

Таблица 2.8 Взаимосвязь финансового отдела ОАО «АСМ — Запчасть» с другими подразделениями предприятия

ФИНАНСОВЫЙ ОТДЕЛ
Отдел	Получает	Выдает
Бухгалтерская служба	Пятилетние (с распределением по годам) и годовые (с поквартальным распределением) планы по объёмам реализуемой продукции, товарной продукции в оптовых ценах и нормативно-чистой продукции; фондам заработной платы, себестоимости товарной продукции, сметы затрат на производство: на освоение новых производств, затраты на 1 рубль товарной продукции, а также утверждённые сметы их расходования в целом по заводу и по внутризаводским хозрасчётным подразделениям, пятилетние годовые и поквартальные расчёты по определению плановых сумм реализации продукции, размеры отчисления от себестоимости на повышение квалификации кадров и на другие целевые направления	Пятилетние (с распределением по годам) и годовые (с поквартальным распределением) планы прибыли, данные о нормативах оборотных средств в целом по заводу и по хозрасчётным подразделениям. Изменение плановых показателей. Материалы анализа финансового состояния и выполнения плана прибыли. Остатки нереализованной продукции в днях. Плановые размеры амортизационных отчислений. Расчёты среднегодовой стоимости основных фондов. Задания по снижению непроизводительных расходов, относимых на себестоимость продукции. Нормативы и плановые размеры фондов экономического стимулирования.
Главный бухгалтер	Копии месячных, квартальных и годовых бухгалтерских отчётов по всем видам деятельности и другую отчётную информацию и отчётные данные, вытекающие из установленной бухгалтерской отчётности. Ежемесячный отчёт о выполнении плана прибыли, годовой отчёт о выполнении задания по вовлечению в хозяйственный оборот финансовых ресурсов	Плановые данные по финансовым показателям, необходимые для выполнения годовой, квартальной и месячной отчётности. План прибыли по всем видам деятельности, данные о нормативах оборотных средств. Объяснительные записки по квартальным и годовым отчётам по финансовой деятельности, анализ хозяйственно-финансовой деятельности по годовым отчётам

Контроль над оборотными активами в ОАО «АСМ — Запчасть» осуществляется бухгалтерским и финансовым отделом.

Контроль — объективно необходимое слагаемое хозяйственного механизма при любом способе производства. На микроэкономическом уровне, на уровне управления экономической единицей, имеет место как внешний контроль, осуществляемый внешними по отношению к организации субъектами управления, так и внутренний контроль, осуществляемый субъектами самой организации. От эффективности внутреннего контроля зависит эффективность функционирования хозяйствующих субъектов, а, следовательно, и всего общественного производства.

Внутренний контроль — самостоятельный инициативный процесс в управлении предприятием, включающий систему мер, организованных руководством по достижению поставленных целей.

Сущность внутреннего контроля ОАО «АСМ — Запчасть» раскрывается через его функции. Нами сформированы и дополнены основные функции внутреннего контроля над оборотными активами объекта исследования в аспекте целевой направленности (таблица 2.9).

Таблица 2.9 Основные функции внутреннего контроля над дебиторской и кредиторской задолженностью в ОАО «АСМ — Запчасть»

№ п/п	Название функции внутреннего контроля	Целевая направленность	Содержание действий
1.	Оперативная	Своевременная достоверная информация о финансовом состоянии предприятия	Позволяет мгновенно отреагировать на негативные внутренние и внешние факторы
2.	Защитная	Безопасность	Обеспечивает сохранность материальных и информационных ресурсов
3.	Информационная	Постоянная осведомлённость о финансовом состоянии предприятия	Обеспечение всех структурных подразделений необходимой финансовой информацией
4.	Диагностическая	Реальная оценка финансового положения	Устанавливает источник и причины возникновения отрицательных финансовых результатов

Таким образом, для увеличения эффективности управления дебиторской и кредиторской деятельностью бухгалтерской службе ОАО «АСМ — Запчасть» необходимо внимательнее следить за соотношением дебиторской и кредиторской задолженности, так как значительное превышение дебиторской задолженности может создать угрозу финансовой устойчивости предприятия, а такое положение делает необходимым привлечение дополнительных источников финансирования. На наш взгляд, бухгалтерской службе «ОАО «АСМ-Запчасть» желательно уделять большее внимание контролю за состоянием расчетов по просроченным задолженностям, и по возможности ориентироваться на увеличение количества заказчиков с целью уменьшения риска неуплаты.

Рассмотрев систему управления дебиторской и кредиторской задолженностью на предприятии, далее обратимся к анализу дебиторской и кредиторской задолженности объекта исследования.

2.3 Анализ дебиторской и кредиторской задолженности в ОАО «АСМ — Запчасть»

Прежде чем обратиться непосредственно к анализу дебиторской и кредиторской задолженности в ОАО «АСМ — Запчасть», проведём анализ состава оборотных средств предприятия с целью определения места дебиторской задолженности в общей структуре оборотных асктивов.

Характеристику оборотных средств предприятия начнем с изучения их состава и структуры (таблица 2.10).

Из данных таблицы 2.10 видно, что за анализируемый период произошли изменения состава и структуры оборотных средств. Наибольший удельный вес в структуре оборотных средств занимают запасы. За рассматриваемый период они возросли и составили в 2009 г. 25623 тыс. руб. Темп роста в 2008 г. к 2007 г. составил 168%, в 2009 к 2008 г. — 111%.

Таблица 2.10 Анализ состава, структуры, динамики оборотных средств в ОАО «АСМ — Запчасть» в 2007 — 2009 гг. (тыс. руб.)

№	Элементы оборотных средств	2007	2008	2009	Изменение в %
		Тыс. руб.	%	Тыс. руб.	%	Тыс. руб.	%	2008/2007	2009/ 2008
1.	Запасы, в т.ч.	13755	73,8	23113	73,2	25623	85,1	168	111
	Сырье	5646	41,6	9824	42,5	10121	39,5	160	103
	Детали	1131	8,2	1156	5,1	1179	4,6	102	101
	Незавершённая продукция	865	6,2	1091	4,7	1234	4,8	126	113
	Готовая продукция	6113	44	11042	47,7	13089	51,1	195	118
2.	НДС	875	4,7	2038	6,5	2091	6,9	233	103
3.	Дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются в течение 12 месяцев после отчетной даты в т. ч.,	2791	15,0	5927	18,8	1964	6,5	212	33,1
4.	Краткосрочные финансовые вложения	0	0	0	0	0	0	0	0
5.	Денежные средства	1206	6,5	515	1,6	445	1,5	86	86,4
6.	Всего оборотных активов	18627	100	31593	100	30123	100	170	95,3

В структуре запасов наибольший удельный вес занимает готовая продукция, оседающая на складах. В 2007 г. удельный вес показателя составил 44%, в 2008 г. — 47,7%, в 2009 г. — 51,1%. Данная тенденция свидетельствует о том, что предприятие не в силах реализовать всю продукцию, которую производит.

На втором месте в структуре оборотных средств занимает дебиторская задолженность.

В 2007 г. показатель составил 2791 тыс. руб. К 2008 г. показатель увеличивается до 5927 тыс. руб. К 2009 г. дебиторская задолженность снижается до 1964 тыс. руб.

Так, с одной стороны, получение платежей от должников является значимым источником поступления средств на предприятие, а резкое снижение дебиторской задолженности может быть негативным сигналом, свидетельствующим о снижении объема реализации (потеря покупателей продукции или о сокращении продажи в кредит). С другой стороны, предприятия не заинтересованы в росте дебиторской задолженности, так как она представляет собой отвлечение денежных средств из оборота и, как следствие, возрастает потребность в привлечении дополнительных ресурсов для своевременного погашения своих обязательств.

В данном случае, скорее всего, произошло снижение объемов реализации продукции предприятия, так как произошло увеличение нереализованной продукции на складах.

Далее проведём анализ дебиторской задолженности на предприятии.

Поскольку наибольший удельный вес в структуре оборотных активов принадлежит дебиторской задолженности, далее следует перейти к её анализу (таблица 2.11).

Таблица 2.11 Анализ структуры дебиторской задолженности в ОАО «АСМ — Запчасть» в 2007 — 2009 гг.

№ п/п	Дебиторы	2007	2008	2009	Изменения
		Тыс. руб.	%	Тыс. руб.	%	Тыс. руб.	%	2008/2007, тыс. руб.	2009/ 2008, %
1.	ОАО «Эрмис»	211	7,5	198	3,3	—	0	-13	-198
2.	ООО «Ассоциация «Алей»	657	23,5	725	12,2	319	16,2	47	-406
3.	ООО «УНП ЛеСан»	390	13,9	184	3,1	—	0	-206	-184
4.	ООО «Согласие»	678	24,3	2090	35,2	450	22,9	1433	-1640
5.	ООО «Метафактор»	90	3,2	145	2,4	123	6,3	55	-22
6.	ООО «Промтрактор»	345	12,3	900	15,2	567	28,9	555	-333
7.	ОАО «Трактор»	420	12,1	1685	28,6	505	25,7	1265	760
8. 5	Итого	2791	100	5927	100	1964	100	3136	-3963

Исходя из данных таблицы 2.11 и Приложения 7 видно, что наибольшую долю в структуре дебиторской задолженности в 2007 — 2008 гг. занимает ООО «Согласие» (24,3% и 35,2% соответственно), в 2009 г. — ООО «Промтрактор» (28,9%).

На втором месте — в 2007 г. ООО «Ассоциация «Алей» (23,5%), в 2008 — 2009 гг. — ОАО «Трактор» (28,6% и 25,7% соответственно.

Две организации из перечисленных (ОАО «Эрмис» и ООО «УНП ЛеСан») к концу 2009 г. полностью рассчитались по долгам.

Далее проведём анализ дебиторской задолженности по срокам погашения (таблица 2.12, 2.13, 2.14).

Таблица 2.12 Реестр «старения» дебиторской задолженности в ОАО «АСМ — запчасть» в 2007 г.

Дебиторы	0-30 дней	30-60 дней	60-90 дней	Свыше 90 дней	Всего	Доля, %
ОАО «Эрмис»	—	—	211	—	211	7,5
ООО «Ассоциация «Алей»	—	—	—	657	657	23,5
ООО «УНП ЛеСан»	—	390	—	—	390	13,9
ООО «Согласие»	—	—	—	678	678	24,3
ООО «Метафактор»	—	—	90	—	90	3,2
ООО «Промтрактор»	—	—	—	345	345	12,3
ОАО «Трактор»	—	—	—	420	420	12,1
Итого	—	390	301	2100	2791	100
Доля, %		13,9	10,7	75,4	100

Таблица 2.13 Реестр «старения» дебиторской задолженности в ОАО «АСМ — Запчасть» в 2008 г.

Дебиторы	0-30 дней	30-60 дней	60-90 дней	Свыше 90 дней	Всего	Доля, %
ОАО «Эрмис»	—	198	—		198	3,3
ООО «Ассоциация «Алей»	—	—	—	725	725	12,2
ООО «УНП ЛеСан»	—	184	—	—	184	3,1
ООО «Согласие»	—	—	—	2090	2090	35,2
ООО «Метафактор»	—	—	145	—	145	2,4
ООО «Промтрактор»	—	—	—	900	900	15,2
ОАО «Трактор»	—	—	—	1685	1685	28,6
Итого	—	382	145	5400	5927	100
Доля, %	—	6,4	2,4	91,2	100

Таблица 2.14 Реестр «старения» дебиторской задолженности в ОАО «АСМ-Запчасть» в 2009 г.

Дебиторы	0-30 дней	30-60 дней	60-90 дней	Свыше 90 дней	Всего	Доля, %
ОАО «Эрмис»	—	—	—	—	—	—
ООО «Ассоциация «Алей»	—	—	—	319	319	30,8
ООО «УНП ЛеСан»	—	—	—	—	—	—
ООО «Согласие»	—	—	—	450	450	22,9
ООО «Метафактор»	—	—	—	123	123	6,3
ООО «Промтрактор»	—	—	—	567	567	28,8
ОАО «Трактор»	—	—	—	505	505	11,2
Итого	—	—	—	1964	1964	100
Доля, %	—	—	—	100	100

Исходя из представленных таблиц видно, что за отчётный период наибольший удельный вес занимает дебиторская задолженность свыше 90 дней. Принадлежит она всем предприятиям, кроме ОАО «Эрмис» и ООО «УНП ЛеСан», которые в 2009 г. рассчитались по долгам.

Далее проведём анализ оборачиваемости дебиторской задолженности на объекте исследования.

Уровень дебиторской задолженности определяется многими факторами. Управление дебиторской задолженностью предполагает, прежде всего, контроль за оборачиваемостью средств в расчётах. Ускорение оборачиваемости в динамике рассматривается как положительная тенденция.

(2.1)

Далее рассчитаем период оборачиваемости дебиторской задолженности в 2007 — 2009 гг.

Далее рассчитаем коэффициент увеличения (уменьшения) оборачиваемости

(2.2)

Сведём полученные данные в таблицу 2.15.

Таблица 2.15 Анализ оборачиваемости дебиторской задолженности в 2007 — 2009 гг.

Показатель	2007	2008	2009	Отклонения
				2008/2007	2009/2008
Период оборачиваемости дебиторской задолженности, дней	69,5	32,7	34,6	— 36,8	1,9
Коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности, раз	10,5	22,2	21,1	11,7	— 1,1

Коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности показывает, что 10,5 раз в 2007 г., 22,2 раза в 2008 г. и 21,1 раза в 2009 г. в среднем дебиторская задолженность (или только счета покупателей) превращалась в денежные средства в течение отчетного периода.

Период оборачиваемости дебиторской за отчётный период за отчётный период снизился с 69,5 дней в 2007 г. до 34,6 дней в 2009 г. Данная тенденция свидетельствует об улучшении ликвидности предприятия.

Далее проведём анализ кредиторской задолженности (таблица 2.16).

Таблица 2.16 Структура кредиторской задолженности в ОАО «АСМ — Запчасть» в 2007 — 2009 гг.

Показатель	2007	2008	2009	Отклонения 2009/2007
	Тыс. руб.	%	Тыс. руб.	%	Тыс. руб.	%	Тыс. руб.	%
поставщики и подрядчики	5146	80	12632	77	10496	80	74826	204
задолженность перед персоналом организации	514	8	1218	7,8	862	6,5	1105	168
задолженность перед государств. внебюджетными фондами	113	1,7	782	4,7	264	2	669	234
задолженность по налогам и сборам	84	1,3	674	4,1	423	3,2	590	504
прочие кредиторы	529	9	1081	6,42	1100	8,3	5	208
Итого	6386	100	16387	100	13145	100	10001	206

Проанализировав таблицу 2.16, отметим, что мировой финансовый кризис сказался и на объекте исследования.

Задолженность перед поставщиками и подрядчиками в 2009 г. по сравнению с 2007 г. увеличилась на 74826 тыс. руб.

Задолженность перед персоналом организации выросла за отчётный период на 1105 тыс. руб. Темп роста составил 168%.

Задолженность перед государственными внебюджетными фондами составила 113 тыс. руб. в 2007 г., в 2008 г. показатель увеличился до 782 тыс. руб., в 2009 г. ситуация несколько меняется к лучшему. Показатель составил 264 тыс. руб.

Задолженность по налогам и сборам в 2009 г. по сравнению с 2007 г. увеличилась на 504%.

Таким образом, ОАО «АСМ — Запчасть», прежде всего, необходимо рассчитаться с долгами перед персоналом организации, так как отсрочки по этим платежам влекут за собой снижение эффективности труда. Затем следует определить очередность погашения долгов перед поставщиками и подрядчиками, и выявить, какие из них требуют безотлагательного погашения.

Кредиторская задолженность — наиболее привлекательный способ финансирования, так как проценты здесь обычно не взимаются. С другой стороны из-за больших отсрочек по платежам могут возникнуть проблемы с поставщиками.

Далее рассчитаем период оборачиваемости кредиторской задолженности по формуле

(2.3)

Занесём полученные данные в таблицу 2.17.

Исходя из приведённых расчётов, видно, что кредиторская задолженность в 2007 г. составила 59 дней. В 2008 г. показатель снизился до 45 дней, в 2009 г. увеличился до 68 дней.

Таким образом, отсрочка в 68 дней в 2009 г., даваемая предприятию поставщиками, а также связанная со сроками уплаты налогов и оплаты труда, даёт объекту исследования дополнительный источник финансирования.

Таблица 2.17 Динамика периода оборачиваемости кредиторской задолженности

Показатель	2007	2008	2009	Отклонения
				2008/2007	2009/2008
Период оборачиваемости кредиторской задолженности, дней	59	45	68	-14	23

Так как период оборачиваемости кредиторской задолженности увеличился к концу отчётного периода, то это для предприятия является благоприятной тенденцией. То есть предприятию не придётся изыскивать дополнительные финансовые ресурсы на погашение кредиторской задолженности ранее обычного.

Таким образом, в результате анализа дебиторской и кредиторской задолженности предприятия нами были выявлены как положительные, так и отрицательные стороны. Поэтому далее в дипломной работе необходимо предложить мероприятия, направленные на устранение недостатков.

3. МЕРОПРИЯТИЯ, НАПРАВЛЕННЫЕ НА СОВЕРШЕНСТВОВАНИЕ СИСТЕМЫ УПРАВЛЕНИЯ ДЕБИТОРСКОЙ И КРЕДИТОРСКОЙ ЗАДОЛЖЕННОСТЬЮ В ОАО «АСМ-ЗАПЧАСТЬ»

Во второй главе данной дипломной работы нами был проведён анализ структуры дебиторской и кредиторской задолженности предприятия, результаты которого показали, что в общей структуре активов и пассивов дебиторская и кредиторская задолженность имеет достаточно большой вес.

Поэтому в третьей главе дипломной работы мы считаем целесообразным предложить мероприятия, направленные на сокращение дебиторской и кредиторской задолженности в ОАО «АСМ-Запчасть».

3.1 Мероприятия, направленные на снижение дебиторской задолженности

Политика управления дебиторской задолженностью — часть общей политики предприятия в области управления оборотными средствами, и заключается она в оптимизации общего размера данного вида задолженности и обеспечении своевременного ее взыскания. Управление дебиторской задолженностью требуется осуществлять на всех этапах взаимодействия с клиентами от проведения преддоговорных процедур до исполнения операций в соответствии с договором. Примерный перечень и состав мероприятий по контролю за дебиторской задолженностью, предлагаемый нами, приведен в таблице 3.1.

Таблица 3.1 Перечень мероприятий по контролю за дебиторской задолженностью в ОАО «АСМ — Запчасть»

Этап 1. Осуществление преддоговорных процедур	Анализ информации о потенциальном клиенте оценка его деловой репутации) и конъюнктуры рынка, на котором он работает.	Анализ осуществляется на основании: информации, получаемой от самого потенциального клиента; § собственной базы данных (если сделки с клиентом уже осуществлялись, используется информация об объеме хозяйственных операций с ним и стабильности их осуществления); § информации из внешних источников (публикации в СМИ, информация, содержащаяся в разного рода коммерческих справочниках, данные государственной статотчетности, базы данных компаний, специализирующихся на сборе и анализе информации о юридических лицах, информация, полученная от банка, обслуживающего потенциального клиента, и от других партнеров по сделкам).
	Анализ финансового состояния каждого из потенциальных клиентов и их группировка по уровню платежеспособности.	Анализируются платежеспособность, показатели собственного капитала и ликвидность клиента, результативность его хозяйственной деятельности и финансовая устойчивость, а также объем и состав его чистых активов, которые могут выступать в качестве обеспечения кредита при возникновении неплатежеспособности.
	Определение возможных сумм и сроков кредитования для каждого клиента.	Размер сумм и сроки кредитования определяются на основании положений кредитной политики предприятия с учетом проведенного анализа финансового состояния клиентов. При этом размер общей суммы кредитов, предоставляемой клиентам, может исчисляться, например, как процент от балансовой прибыли или объема собственных средств, скорректированный на коэффициент ликвидности. Кредитная политика предприятия также должна задавать стандарты кредитоспособности клиентов, политику сбора платежей и предоставления скидок в случае досрочной оплаты продукции.
Этап 2. Заключение договора	Фиксация всех важнейших моментов договорных отношений.	В договорах должно быть тщательно проработано разрешение всех возможных конфликтных ситуаций.
Этап 3. Исполнение договорных обязательств	Осуществление контроля за своевременностью составления счетов.	Необходимо составить реестр старения дебиторской задолженности, определить структуру и динамику изменения каждой статьи дебиторской задолженности, а также срок оборачиваемости задолженности.
	Ежедневный оперативный анализ прихода средств по выставленным счетам.	Высокая частота анализа обеспечивает высокую оперативность принятия соответствующих управленческих решений.
	Составление контроля безнадежных долгов.	Должен быть образован резерв для покрытия возможного ущерба от долгов, возврат которых является сомнительным (сумма резерва может быть определена, например, как процент от общей суммы дебиторской задолженности).

Далее представим основные меры по возврату дебиторской задолженности, которые доступны в данное время предприятию:

— меры по досудебному взысканию задолженности;

— страхование риска не возврата дебиторской задолженности.

Инвесторы, принимающие решение о предоставлении кредита предприятию, обращают пристальное внимание на политику управления дебиторской задолженностью, поскольку предоставляемая финансовая отчетность нередко может ввести их в заблуждение, что впоследствии приведет к потере вложенных средств.

По мнению Савицкой Г.В., искусство управления дебиторской задолженностью заключается в оптимизации общего ее размера и обеспечения своевременной инкассации [17, с. 340]. Так большой объем задолженности приводит к отвлечению дополнительных средств из оборота и к необходимости корректировки кредитной политики.

В процессе анализа системы управления активами выявлен рост дебиторской задолженности и снижение периода ее оборота в 2007 году на 16 дней.

Анализ состава и давности образования дебиторской задолженности ОАО «АСМ — Запчасть» показывает, что наибольший удельный вес (до 90% в 2009 году) приходится на период до одного месяца. При этом предприятие использует агрессивный тип политики, характеризующийся высоким уровнем кредитного риска. Для ОАО «АСМ — Запчасть» приемлемым является переход к более умеренному типу политики, сопровождающемся снижением сроков предоставления кредита, ужесточением условий его предоставления в рамках уже существующей финансовой практики, ориентированной на средний уровень кредитного риска.

Если предприятие принимает решение об использовании более льготной кредитной политики путем таких мер, как предоставление торговых скидок, это приводит к росту объема реализации. Основной вопрос, решаемый в процессе анализа предполагаемых изменений: не превысят ли затраты, связанные с предоставлением скидок ожидаемого эффекта роста дохода от реализации.

Найдем средний срок погашения дебиторской задолженности в ОАО «АСМ — Запчасть».

(3.1)

где ДЗ — средняя за период величина дебиторской задолженности, тыс.руб.

Вр — выручка от продажи товаров, продукции, работ, услуг, тыс.руб.

При расчете нам необходим не общий показатель выручки, а выручки от товаров, реализованных с отсрочкой платежа. По данным ОАО «АСМ — Запчасть» в 2009 году около 70% продукции было продано в кредит, тогда выручка от реализации составила 58972,2 тыс. руб. (0,7*83246 тыс. руб.).

Средний срок погашения равен: Т = (83246 / 58972,2)*360 = 508 дней.

Поскольку наибольший удельный вес в структуре дебиторской задолженности приходится на период до одного месяца, определим, каков будет ее размер, если срок погашения всей задолженности снизится до 30 дней. Воспользуемся формулой 3.1.

ДЗ = (30* 58972,2)/360 = 4914 тыс.руб.

83246 -4914 = 78332 тыс. руб.

Мы получили, что снижение сроков расчета покупателей за продукцию до 1 месяца предоставит предприятию свободные средства в размере 78332 тыс. руб., которые смогут ликвидировать дефицит денежных средств в ОАО «АСМ — Запчасть». Но проблема в том, что средства не могут быть получены сразу, а лишь в следующем периоде. Поэтому, если предприятие не планирует крупных мероприятий, может дождаться снижения дебиторской задолженности, а если планирует, то необходимо привлечение кредита.

Для того, чтобы снизить срок погашения дебиторской задолженности до 1 месяца ОАО «АСМ — Запчасть» может предоставить скидку на свои товары и услуги. Найдем общие затраты, связанные с предоставлением скидок.

ОАО «АСМ — Запчасть» могло бы использовать схему 7/30 net 60, т.е покупатель получает скидку в размере 7% в течение 30 дней, начиная с 31 по 60 день покупатель полностью оплачивает товар, а в случае неуплаты в срок покупатель будет вынужден выплатить штраф.

Если мы предположим, что хотя бы 60% клиентов произведут оплату на 30 — й день и воспользуются скидкой, то получим:

Общие затраты = 0.07*83246*0.6 = 34963 тыс.руб.

Таким образом, свободные денежные средства, которые получает предприятие при ускорении средств в расчетах превышают общие затраты, связанные с предоставлением скидок, что является эффективным.

78332 — 34963 + 83246 = 126615 (тыс.руб.) — составит выручка от реализации работ и услуг. Увеличение составит 421270,6 — 409895 = 11375,6 тыс.руб.

Помимо предложенной скидки для эффективного управления оборачиваемостью средств в дебиторской задолженности анализируемому предприятию целесообразно применить следующий комплекс взаимосвязанных мер.

— меры по досудебному взысканию дебиторской задолженности

В таблице 3.2 представлен перечень отдельных потребителей и групп потребителей, имеющих наибольшую задолженность.

Исходя из данных таблицы 3.2 видно, что наибольшую долю в структуре дебиторской задолженности в 2007 — 2008 гг. занимает ООО «Согласие» (24,3% и 35,2% соответственно), в 2009 г. — ООО «Промтрактор» (28,9%).

Таблица 3.2 Перечень потребителей — дебиторов, имеющих наибольшую дебиторскую задолженность

№ п/п	Дебиторы	2007	2008	2009	Изменения
		Тыс. руб.	%	Тыс. руб.	%	Тыс. руб.	%	2008/2007, тыс. руб.	2009/ 2008, %
1.	ОАО «Эрмис»	211	7,5	198	3,3	—	0	-13	-198
2.	ООО «Ассоциация «Алей»	657	23,5	725	12,2	319	16,2	47	-406
3.	ООО «УНП ЛеСан»	390	13,9	184	3,1	—	0	-206	-184
4.	ООО «Согласие»	678	24,3	2090	35,2	450	22,9	1433	-1640
5.	ООО «Метафактор»	90	3,2	145	2,4	123	6,3	55	-22
6.	ООО «Промтрактор»	345	12,3	900	15,2	567	28,9	555	-333
7.	ОАО «Трактор»	420	12,1	1685	28,6	505	25,7	1265	760
8. 5	Итого	2791	100	5927	100	1964	100	3136	-3963

На втором месте — в 2007 г. ООО «Ассоциация «Алей» (23,5%), в 2008 — 2009 гг. — ОАО «Трактор» (28,6% и 25,7% соответственно.

Для уменьшения этой доли необходима систематическая работа с организациями. В целях повышения уровня сбора платежей и формирования в общественном сознании фирм-партнёров положительной мотивации к своевременной оплате потребляемых услуг необходимо проводить акции по работе с должниками, в ходе которых вручать им уведомления о задолженности, либо отсылать их по электронной почте. В этом уведомлении указывается срок добровольного погашения суммы числящуюся как задолженность по оплате предоставленных услуг согласно акту сверки. В случае неоплаты до указанного срока, дело о принудительном взыскании будет передано в Рубцовский городской суд, при этом сумма исковых требований будет увеличена на размер судебных издержек. Кроме того, согласно действующему Уголовному Кодексу РФ (ст. 165) причинение имущественного ущерба собственнику путем злоупотребления доверием, чем является неоплата услуг предприятия, является уголовным преступлением и наказанием и наказывается штрафом. В дальнейшем случае ОАО «АСМ — Запчасть» внесёт такую фирму в реестр недобросовестных дебиторов.

3.2 Оптимизация управления кредиторской задолженностью

дебиторский кредиторский задолженность управление

Управление кредиторской задолженностью является важным аспектом финансового менеджмента. В экономической литературе большое внимание уделяется вопросам управления дебиторской задолженностью, вопросы управления кредиторской задолженностью встречаются значительно реже. Тогда как именно управление кредиторской задолженностью встает на первое место.

Кредит выступает опорой современной экономики, неотъемлемым элементом экономического развития. Его используют как крупные предприятия и объединения, так и малые промышленные предприятия. Кредиторская задолженность — это обязательства, которые возникают в результате прошлых или текущих хозяйственных операций и должны быть использованы в будущем.

Сегодня сложно представить предприятие, у которого не было бы кредиторской задолженности перед поставщиками. При грамотном управлении такая задолженность может стать дополнительным, а главное, дешевым источником привлечения заемных средств. Поэтому от того, как выстраиваются отношения с контрагентами, согласовываются условия заключаемых договоров, отслеживаются сроки их оплаты, т.е. каков механизм управления кредиторской задолженностью, во многом зависит эффективность использования полученных средств.

Необходимость управления кредиторской задолженностью следует из того, что умелое использование временно привлеченных средств способствует максимизации прибыли от деятельности предприятий промышленности.

Управление кредиторской задолженностью предполагает:

— правильный выбор формы задолженности (банковская или коммерческая) с целью минимизации процентных выплат и затрат на приобретение материальных ценностей;

установление наиболее удобной форм банковского кредита и его срока (краткосрочная ссуда без обеспечения, кредит под залог);

— недопущение образования просроченной задолженности, связанной с дополнительными затратами (штрафные санкции, пени).

Однако, в настоящее время в ОАО «АСМ — Запчасть» на предприятии не существует службы, которая могла бы заняться оптимизацией дебиторской и кредиторской задолженности.

Поэтому мы предлагаем ввести единицу менеджера по управлению дебиторской и кредиторской задолженностью.

Функции менеджера по управлению дебиторской и кредиторской задолженностью:

— ведение учета дебиторской и кредиторской задолженности;

— сбор и обработка информации по дебиторской и кредиторской задолженности на счетах бухгалтерского учета;

— формирование оборотно-сальдовых ведомостей по счетам бухгалтерского учета с последующим сведением данных с разных счетов в конечное сальдо по контрагенту;

— взаимодействие и сверка с внешними компаниями при возникновении разногласий в сумме задолженности.

Таблица 3.3 Смета затрат на организацию рабочего места и заработной платы специалиста по управлению дебиторской и кредиторской задолженностью в 2010 — 2014 гг. (руб.)

Наименование	Количество	Сумма затрат в 2010	Сумма затрат в 2011	Сумма затрат в 2012	Сумма затрат в 2013	Сумма затрат в 2014
Стол письменный	1	3500
Стул	2	1400
Шкаф для документов	1	4500
Итого на организацию рабочего места		9 400	0	0	0	0
Зарплата за год — оклад — ЕСН — профстрахование Итого: процент на ЕСН и профстрахование	26% 3% 31%	72000 22320	84000 26040	84000 26040	96000 29760	96000 29760
Итого на зарплату		49680	57960	57960	66240	66240
ИТОГО		59080	57960	57960	66240	66240

Таким образом, в 2010 г. затраты на менеджера по управлению дебиторской и кредиторской задолженностью составят 59080 руб.

Для организации работы менеджера по управлению дебиторской и кредиторской задолженностью мы предлагаем использовать программное обеспечение «1С Предприятие: конфигурация 7.8».

В настоящее время на предприятии учёт дебиторской и кредиторской задолженности ведётся вручную, поэтому мы предлагаем провести автоматизацию системы управления дебиторской и кредиторской задолженностью с помощью программы «1С Предприятие: конфигурация 7.8». Программа используется для ведения учета дебиторской и кредиторской задолженности, сопроводительных документов и различных отчетов по остаткам.

Составим смету затрат, необходимых для приобретения технического оборудования (таблица 3.5).

Исходя из представленных данных, затраты на приобретение технического оборудования составят 25600.

Общая сумма затрат на введение должности менеджера по управлению дебиторской и кредиторской задолженностью составит в 2010 г. 114680 руб. (25600 + 59080). Далее эти затраты уменьшатся, так как большинство из них носит единовременный характер. Экономический эффект от данного мероприятии просчитать невозможно, так как оно носит долговременный характер. Таким образом, мы считаем, что представленные мероприятия позволят снизить дебиторскую и кредиторскую задолженность объекта исследования.

Таблица 3.4 Предлагаемое программное обеспечение для автоматизации учёта дебиторской и кредиторской задолженности в ОАО «АСМ — Запчасть»

Наименование ПО	Описание ПО	Ответственное лицо	Сроки предоставления отчетности	Лицо, принимающее отчетность
1С Предприятие: конфигурация 7.8	Программа для ведения дебиторской и кредиторской задолженности, сопроводительных документов и различных отчетов по остаткам	Менеджер по управлению дебиторской и кредиторской задолженности	годовой план до начала года; квартальный план до 1 числа месяца с которого начинается следующий квартал	Директор

Таблица 3.5 Смета затрат для приобретения технического оборудования

Наименование	Количество	Сумма затрат в 2010	Сумма затрат в 2011	Сумма затрат в 2012	Сумма затрат в 2013	Сумма затрат в 2014
Компьютер	1	15 000
Принтер, сканер, ксерокс (3 в 1)	1	7 000
Программное обеспечение		4600	1400 (обновление к программному обеспечению)	1480 (обновление к программному обеспечению	1520 (обновление к программному обеспечению	1574 (обновление к программному обеспечению
Итого		25600	1400	1480	1520	1574

ЗАКЛЮЧЕНИЕ

Тема данной дипломной работы — «Управление дебиторской и кредиторской задолженностью на предприятии (на примере ОАО «АСМ — Запчасть»).

Первая глава работы посвящена теоретическим и методологическим аспектам управления дебиторской и кредиторской задолженностью в современных условиях.

Главной целью анализа дебиторской задолженности является разработка мероприятий по совершенствованию настоящей или формированию новой политики кредитования покупателей, направленной на увеличение прибыли организации, ускорение расчетов и снижение риска неплатежей. Иными словами, основная цель данного анализа заключается в разработке политики управления дебиторской задолженностью, направленной на расширение объема реализации продукции, оптимизацию общего размера задолженности и обеспечение своевременной ее инкассации.

Проблемы управления дебиторской задолженностью, с которыми сталкиваются предприятия, достаточно типичны:

— нет достоверной информации о сроках погашения обязательств компаниями-дебиторами;

— не регламентирована работа с просроченной дебиторской задолженностью;

— не проводится оценка кредитоспособности покупателей и эффективности коммерческого кредитования;

Вторая глава посвящена анализу дебиторской и кредиторской задолженности в ОАО «АСМ — Запчасть».

За анализируемый период произошли изменения состава и структуры оборотных средств. Наибольший удельный вес в структуре оборотных средств занимают запасы. За рассматриваемый период они возросли и составили в 2009 г. 25623 тыс. руб. Темп роста в 2008 г. к 2007 г. составил 168%, в 2009 к 2008 г. — 111%.

На втором месте в структуре оборотных средств занимает дебиторская задолженность.

За отчётный период наибольший удельный вес занимает дебиторская задолженность свыше 90 дней.

Период оборачиваемости дебиторской задолженности за отчётный период снизился с 69,5 дней в 2007 г. до 34,6 дней в 2009 г. Данная тенденция свидетельствует об улучшении ликвидности предприятия.

Что касается кредиторской задолженности, то необходимо рассчитаться с долгами перед персоналом организации, так как отсрочки по этим платежам влекут за собой снижение эффективности труда. Затем следует определить очередность погашения долгов перед поставщиками и подрядчиками, и выявить, какие из них требуют безотлагательного погашения.

Таким образом, в результате анализа дебиторской и кредиторской задолженности предприятия нами были выявлены как положительные, так и отрицательные стороны. Поэтому далее в дипломной работе нами были предложены мероприятия, направленные на устранение недостатков.

БИБЛИОГРАФИЧЕСКИЙ СПИСОК

1. Алексеев А. Национальные особенности формирования оборотного капитала // Эко. — 2005. — №10. — С. 53 — 64.

2. Артеменко В.Г., Беллендир М.В. Финансовый анализ. — М.: ДИС, 2007. — 198 С.

3. Багурин А. Повышение роли экономических методов управления // Экономист. — 2006. — №4. — С. 28 — 35.

4. Баканов М.И., Шеремет А.Д. Теория экономического анализа: Учебник. 4-е изд., доп. и перераб. — М.: Финансы и статистика, 2005. — 654 с.

5. Бикман А.М. Планирование оборотных средств. — М.: АрейКо, 2008. — 400 с.

6. Бланк И.А. Основы финансового менеджмента: В 2 т. Т. 1. — Киев, 2003. — 400 с.

7. Бланк И.А. Управление активами. — Киев, Ника-Центр, 2004. — 415 с.

8. Балабанов И.Т. Основы финансового менеджмента. — М.: Финансы и статистика, 1999 — 251 с.

9. Баринов В.А. Антикризисное управление. — М.: ИД ФБК — Пресс, 2002. — 365 с.

10. Бернстайн Л.А. Анализ финансовой отчетности. — М.: Финансы и статистика, 2006. — 379 с.

11. Большой экономический словарь. / Под ред. Азримяна А.Н. — Институт новой экономики, 1998. — 600 с.

12. Богачев В.Ф. и др. Промышленность России: антикризисные стратегии предприятий. ? СПб.: Издательский дом «Коврус», 2006. ? 352 с.

13. Бригхен Ю., Гапенски Л. Финансовый менеджмент: Полный курс. В 2-х т./Пер. с англ. ? СПб.: Экономическая школа, 2002. — 580 с.

14. Бухгалтерский учет // Под ред. Безруких П.С. — М.: Бухгалтерский учет, 2005. — 456 с.

15. Быкадоров В.Л., Алексеев П.Д. Финансово-экономическое состояние предприятия. — М.: ПРИОР-СТРИКС, 2003. — 315 с.

16. Вакуленко Т.Г., Фомина Л.Ф. Анализ бухгалтерской (финансовой) отчетности для принятия управленческих решений. — СПб.: «Издательский дом Герда», 2007. — 321 с.

17. Ван Хорн Дж.К. Основы управления финансами // Пер.с англ.-М.: Финансы и статистика, 1996 // www.finanaliz.ru

18. Гаврилов А.А., Калайдин Е.И. Анализ взаимосвязи финансового результата и обеспеченности собственными оборотными средствами // Менеджмент в России и за рубежом. — 2008. — №1. — С. 95 — 97.

19. Глухов В.В., Бахрамов Ю.М. Финансовый менеджмент. — СПб.: Питер, 2005. — 400 с.

20. Грицай А.П., Иванов Н.И., Чибисов Н.Д. Оборотные средства промышленных предприятий. — М.: Высшая школа, 2003. — 143 с.

21. Доценко А.В. Антикризисное управление хозяйственной устойчивостью промышленного предприятия // Автореф. дис. — Тула, 2005. — 20 с.

22. Донцова Л.В., Никифорова Н.А. Анализ финансовой отчетности: Учебное пособие. — М.: Издательство «Дело и Сервис», 2004. — 345 с.

23. Друри К. Введение в управленческий и производственный учет. / Под ред. Табалиной С.А. — М.: Аудит, ЮНИТИ, 1994. — 450 с.

24. Дыбаль С.В. Финансовый анализ: теория и практика: Учеб. пособие. — СПб.: Издательский дом «Бизнес-пресса», 2004. — 378 с.

25. Ефремов В.С. Стратегия бизнеса. Концепции и методы планирования. — М.: Финпресс, 2003. — 163 с.

26. Ефимова О.В. Анализ оборотных активов организации // Бухгалтерский учет. — 2006. — №10. — С. 24 — 26

27. Ефимова О.В. Оборотные активы организации и их анализ // Бухгалтерский учет. — 2006. — №19. — С. 29 — 33

28. Киселев М.В. Анализ и прогнозирование финансово-хозяйственной деятельности предприятия. — М.: Изд-во «АиН», 2006. — 216 с.

29. Ковалев В.В. Финансовый анализ. Управление капиталом. Выбор инвестиций. Анализ отчетности. — 2-е изд. — М.: Финансы и статистика, 2007. — 456 с.

30. Ковалев В.В. Финансовый анализ: Управление капиталом. Выбор инвестиций. Анализ отчетности.- М.: Финансы и статистка, 2006. — 654 с.

31. Крутик А.Б., Стадник Д.В. Управление финансами в малом бизнесе. — СПб.: Изд-во СПбУЭФ, 2006. — 324 с.

32. Кушнарев Ф.А. Менеджмент энергетических предприятий. — М.: Изд-во МЭИ, 2005.- 490 с.

33. Лисициан И. Оборотные средства, процесс обращения стоимости капитала, неплатежи // Вопросы экономики. — 2007. — №9. — С. 44 — 54.

34. Лисицин Н. Финансовые источники оборотных средств // Вопросы экономики. — 2005. — №2. — С. 49 — 58

35. Маркарьян Э.А., Герасименко Г.П. Финансовый анализ. — М.: Зерцало, 2007. — 311 с.

36. Мастепанов А.М. Топливно-энергетический комплекс РФ на рубеже веков — состояние, проблемы и перспективы развития — М.: ДМК ПРЕСС, 2006. — 600 с.

37. Мескон М.Х., Альберт М., Хедоури Ф. Основы менеджмента: Пер. с англ. — М.: Дело, 2005 // www.finanaliz.ru

38. Пещанская И.В. Кредит и оборотный капитал // Финансы. — 2006. — №2. — С. 20 — 22.

39. Подъяблонская Л.М., Поздняков К.К. Анализ оборотного капитала // Финансы. — 2004. — №3. — С. 19 — 23

40. Проблемы функционирования и развития общероссийского рынка электроэнергии // Теория рынка и маркетинга. — 2005. — №1. — С. 23-26.

41. Раицкий К.А. Экономика предприятия. — М.: ИВЦ «Маркетинг», 2004. — 256 с.

42. Репин В.В. Дебиторская задолженность: анализ и управление // Консультант. — 2009. — №18. — С. 34 — 38

43. Ротштейн Л.А. Оборотные средства в промышленности. — М.: Финансы и статистика, 2006. — 180 с.

44. Снитко Л.Т., Красная Е.Н. Управление оборотным капиталом организации. — М.: Издательство РДЛ, 2006. — 321 с.

45. Стоянова Е.С. Финансовый менеджмент. Российская практика. — М.: Перспектива, 2004. — 400 с.

46. Стоянова Е.С., Бланк И.А. Управление оборотным капиталом. — М.: Перспектива, 2006 // www.finanaliz.ru

47. Управление организацией // Под ред. А.Г. Поршнева, З.П. Румянцевой, Н.А. Саломатина — 2-е изд. — М.: ИНФРА-М, 2005. — 680 с.

48. Финансовое управление фирмой / под ред. В.И. Терехина. — М.: ОАО Издательство «Экономика», 2005. — 378 с.

49. Финансовый менеджмент // Под ред. Г.Б. Поляка. — М.: ЮНИТИ, 2006. — 317 с.

50. Финансовый менеджмент // Под ред. Г.Б. Поляка. — М.: Финансы, ЮНИТИ, 2007 // www.finanaliz.ru

51. Финансовый менеджмент. Учебное пособие // Под ред. проф. Е.И. Шохина. — М.: ИД ФБК-ПРЕСС, 2006. — 567 с.

52. Финансы // Под ред. А.М.Ковалевой — 3-е изд. — М.: Финансы и статистика, 2003. — 324 с.

53. Финансы предприятий // Под ред.проф. Н.Ф. Колчиной. — М.: ЮНИТИ, 2008 // www.finanaliz.ru

54. Шеремет А.Д., Сайфулин Р.С. Методика финансового анализа. — М., 2006. — 345 с.

55. Шеремет А.Д., Сайфулин Р. Финансы предприятий. — М.: Зерцало. 450 с.

56. Шим Джей К., Сигел Джоэл Г. Финансовый менеджмент // Пер с англ. — М.: Филинъ, 2007. — 349 с.

57. Экономика предприятия // Под ред. О.И. Волкова — М.: ИНФРА-М, 2007. — 349 с.

Размещено на