Содержание
Содержание
Введение3
Глава 1. Теоретические основы ипотечного кредитования5
1.1. Экономическая сущность, основные черты, отличительные черты ипотеки5
1.2. Классификация ипотечных кредитов11
Глава 2. Состояние и возможности ипотечного кредитования в Банке Москвы14
2.1. Анализ ипотечного кредитования в Банке Москвы14
2.2. Особенности ипотечного кредитования в Банке Москвы17
2.3. Расчеты ипотечного кредитования в Банке Москвы20
Глава 3. Меры по развитию ипотечного кредитования Банка Москвы22
3.1. Влияние последствий мирового финансового кризиса на состояние рынка банковского ипотечного кредитования22
3.2. Перспективы развития ипотечного кредитования в Банке Москвы26
Заключение28
Список литературы31
Приложение 133
Приложение 234
Приложение 335
Выдержка из текста работы
В настоящее время в России в числе первоочередных задач социально-экономического развития стоит задача формирования рынка доступного жилья посредствам создания условий для увеличения платежеспособного спроса населения на жилье, и увеличения объемов жилищного строительства.
Создание условий, способствующих повышению доступности жилья и расширению платежеспособного спроса населения на жилье, непосредственно связано с развитием и расширением системы долгосрочного ипотечного кредитования. Выстраиваемая в настоящее время система ипотечного кредитования должна отвечать требованиям всех участников рынка, и в первую очередь, кредитных организаций и потенциальных заемщиков, поэтому принципиальным вопросом является формирование модели ипотечного кредитования, которая послужит базой для установления и развития ипотечных отношений в будущем.
Ипотека является одним из эффективных инструментов решения многих важных социальных, экономических и правовых проблем, существующих в нашей стране. Тем не менее, по мнению многих специалистов, в экономическом аспекте у ипотечного кредитования имеется наряду с большими перспективами и существенные проблемы, особенно обострившиеся в связи с финансовым кризисом. Проблемам развития системы ипотечного жилищного кредитования в последнее время уделяется все большее внимание со стороны органов государственной власти. Решить эти проблемы непросто, но, с другой стороны, не делая попыток к их решению, невозможно повысить эффективность ипотечного кредитования. Кроме того, ипотека содержит в себе огромный потенциал экономического развития, развития кредитной системы. Она позволяет недвижимости превращаться в рабочий капитал, дающий возможность кредиторам получить гарантированный доход, а населению финансировать покупку жилья. Значимость ипотечного кредитования, оценка возможности эффективного функционирования данной системы в современных российских условиях обусловило выбор темы исследования.
Теоретической базой исследования послужили законодательные и иные нормативные акты, нормативно-правовые акты субъектов РФ, работы отечественных ученых и специалистов по ипотечному кредитованию, а также экономическая литература, данные периодических изданий, интернет-сайтов российских операторов ипотечного жилищного кредитования: «Модели ипотечного кредитования в России» Акуловой Т.А., «Экономика недвижимости» Балабанова И.Т., «Банки и банковские услуги в России» Головина Ю.В. и др.
Целью исследования является анализ современного состояния системы ипотечного кредитования в Российской Федерации, выявление основных проблем, сдерживающих ее развитие на современном этапе и возможностей их решения.
Данная цель обусловила постановку следующих задач:
рассмотреть теоретические основы ипотечного кредитования;
выявить все «плюсы и минусы» ипотечных программ на примере ОАО «Сбербанк»;
изучить и обобщить опыт ипотечного кредитования в России;
Объектом исследования является система ипотечного кредитования в РФ.
Предметом исследования являются ипотечные системы кредитования на основе программ ОАО «Сбербанк России».
При написании курсовой работы нами были использованы следующие методы научного исследования:
сравнительный метод;
изучение нормативно — правовой базы;
изучение монографических публикаций и статей;
аналитический метод.
1. ТЕОРЕТИЧЕСКИЕ ОСНОВЫ ИПОТЕЧНОГО КРЕДИТОВАНИЯ
1.1 Сущность, понятие и классификация ипотечного кредита
Понятие ипотечного кредита предполагает использование в качестве залога, обеспечивающего обязательства перед кредитором, недвижимость заёмщика. Проведя оформление ипотечного кредита заемщик получает кредит непосредственно на покупку недвижимости или иные цели. Поэтому его обязательством перед кредитором является выплата процентов и суммы кредита, а обеспечивает данное обязательство залог недвижимости. Кроме покупки и закладывания жилья при ипотечном кредите можно использовать другие объекты недвижимости (земля, автомобили, яхты).
Любая недвижимость, приобретенная с помощью ипотечного кредита, является собственностью заемщика с момента покупки. Понятие ипотечного кредита в России обычно ассоциируется с решением жилищных проблем.
Наиболее распространенные виды ипотечных кредитов в России — под покупку квартиры (дома). Закладывается в этом случае покупаемое жилье, хотя существует возможность заложить и уже имеющуюся недвижимость заёмщика. Ввиду того, что ипотечные кредиты выдаются коммерческими банками, получение ипотечного кредита в различных кредитных организациях происходит на разных условиях. На государственном уровне в РФ ипотека поддерживается правительственными программами, разработкой ипотечного законодательства и деятельностью специальных государственных ипотечных агентств.
Ипотечные кредиты классифицируются по различным признакам:
По объекту недвижимости:
земельные участки;
предприятия, а также здания, сооружения и иное недвижимое имущество, используемое в предпринимательской деятельности;
жилые дома, квартиры и части жилых домов и квартир, состоящие из одной или нескольких изолированных комнат;
дачи, садовые дома, гаражи и другие строения потребительского назначения;
воздушные, морские суда, суда каботажного плавания и космические
объекты;
объекты незавершенного строительства.
По целям кредитования:
приобретение готового жилья в многоквартирном доме либо отдельного
дома на одну или несколько семей в качестве основного или дополнительного места жительства; приобретение дома для сезонного проживания, дачи, садовых домиков с участками земли; приобретение земельного участка под застройку. Как правило, кредиты на приобретение готового жилья предоставляются единым разовым платежом;
на строительство, реконструкцию, капитальный ремонт индивидуального жилья, домов сезонного проживания, на инженерное обустройство земельного участка (прокладку коммуникационных сетей);
строительство и приобретение готового жилья с целью инвестиций.
Данное кредитование строительства жилья происходит поэтапно: каждый последующий платеж осуществляется только после завершения его предыдущего этапа.
По виду кредитора:
банковские;
небанковские.
По виду заемщиков:
как субъектов кредитования:
а) кредиты, предоставляемые застройщикам и строителям;
б) кредиты, предоставляемые непосредственно будущему владельцу жилья;
по степени аффилированности заемщиков кредиты могут предоставляться:
а) сотрудникам банков;
б) сотрудникам фирм — клиентам банка;
в) клиентам риэлтерских фирм;
г) лицам, проживающим в данном регионе;
д) всем желающим.
По способу рефинансирования.
Ипотечным кредитованием занимаются различные кредитные институты. Особенности их деятельности заключены в способе рефинансирования выдаваемых кредитов (таблица 1.1).
Таблица 1 — Способы рефинансирования ипотечных кредитов
Способ рефинансированияВиды кредитного института1.Выпуск ипотечных облигацийИпотечные банки2.Собственные, привлеченные и заемные средства (в т.ч. займы международных организаций)Универсальные банки3.Продажа закладных ипотечному агентству или крупному ипотечному банку, собственные, привлеченные и заемные средства (в т.ч. займы международных организаций)Кредитные учреждения, занимающиеся ипотечным кредитованием и заключившие договор с ипотечным агентством или крупным ипотечным банком
По срокам кредитования.
В ряде стран классификация кредитов различается по срокам (таблица 1.2).
Таблица 1.1 — Классификация кредитов по срокам
Виды кредитовСтраныВеликобританияСтраны континентальной ЕвропыСШАРоссияКраткосрочныеДо 3-х летДо 1 годаДо 1 годаДо 1 годаСреднесрочные3-10 лет1-5 лет1-10 лет1-3 годаДолгосрочныеБолее 10 летБолее 5 летБолее 10 летБолее 3-х лет
По способу амортизации долга:
равновеликие выплаты, т.е. заемщик ежемесячно выплачивает равную сумму, часть которой идет на погашение кредита и часть — на уплату начисленных за месяц процентов. Проценты начисляются на остаток невыплаченной суммы по кредиту);
кредит с переменными выплатами;
кредит с единовременным погашением согласно особым условиям.
По виду процентной ставки:
кредит с фиксированной процентной ставкой (предусматривает равновеликие платежи в счет погашения основной суммы долга, а также выплаты процентов на непогашенный остаток, суммы процентов изменяются);
кредит с переменной процентной ставкой (процентная ставка меняется в зависимости от изменения ситуации на денежном рынке: по индексу государственных ценных бумаг или другому финансовому индексу, с установлением максимального уровня ставки процента).
По возможности досрочного погашения:
с правом досрочного погашения;
без права досрочного погашения;
с правом досрочного погашения при условии уплаты штрафа.
По степени обеспеченности (величине первоначального платежа).
Сумма может составлять от 50% до 100% стоимости заложенного имущества. Кроме того, ипотечные кредиты могут быть:
обычные и комбинированные (выдаваемые несколькими кредиторами);
субсидируемые и выдаваемые на общих условиях.
Таким образом можно сделать вывод, что прежде чем подписать договор с банком на получение кредита, обязательно нужно внимательно изучить их классификацию и условия выдачи кредита.
.2Нормативно-правовое регулирование ипотечного кредитования
Деятельность кредитных организаций <#»justify»>1.Содействие развитию ипотечного жилищного кредитования посредством рефинансирования (покупки) ипотечных кредитов, выдаваемых коммерческими банками — первоначальными кредиторами;
.Привлечение долгосрочных финансовых ресурсов для кредитования населения;
.Содействие в повышении ликвидности банков путем перевода неликвидных активов (ипотечных кредитов) в ликвидные (наличность);
.Стандартизация и унификация процедур ипотечного кредитования;
.Представление интересов ипотечных структур в правительстве и других государственных учреждениях.
Основным законом, регулирующим отношения по поводу залога недвижимости, является Федеральный закон № 102 «Об ипотеке (залоге недвижимости)»[2]. В данном законе:
определены основные требования к содержанию договора об ипотеке и закладной; обозначен момент возникновения залога недвижимости; описана процедура государственной регистрации ипотеки. Договор об ипотеке подлежит государственной регистрации. Именно с момента его государственной регистрации он считается заключенным и вступает в силу. Несоблюдение правил государственной регистрации договора об ипотеке влечет его недействительность. До недавнего времени требовалось также нотариальное удостоверение договора ипотеки. При включении соглашения об ипотеке в кредитный или иной договор, содержащий обеспечиваемое ипотекой обязательство, в отношении формы и государственной регистрации этого договора должны быть соблюдены требования, установленные для договора об ипотеке;
Определены права и обязанности залогодателя при использовании имущества, заложенного по договору об ипотеке;
Переход нрав на это имущество к другим лицам и обременение этого имущества правами других лиц;
Установлены понятие последующей ипотеки и условия, при которых она допускается, а также возможность уступки прав по договору об ипотеке;
Заложены основы развития вторичного рынка ипотечных кредитов;
Уделяется внимание особенностям ипотеки земельных участков, предприятий, зданий и сооружений;
Четко отражены правоотношения в области ипотеки жилых домов и квартир.
Данный закон хоть и регулирует основные правоотношения, возникающие при ипотеке, имеет некоторые недостатки, которые не позволяют как кредиторам, так и заемщикам активно заниматься ипотечной деятельностью в связи с присущими ей высокими рисками. Речь идет об обращении взыскания на заложенное имущество, которое на практике реализовать достаточно сложно. Кроме того, закон не способствует полноценному созданию рынка закладных, как, например, в Германии, не вводит определенных стандартов их выпуска и их продажи инвесторам.
Законодательство, регулирующее ипотечную деятельность, постоянно развивается. В январе 2000 г. Правительством Российской Федерации была одобрена Концепция развития системы ипотечного жилищного кредитования в Российской Федерации. Концепция предоставляет огромный простор инициативе субъектов Российской Федерации по выбору схемы, согласно которой в регионе будет развиваться эта система. Любая модель долгосрочного кредитования граждан является приемлемой, если она удовлетворяет требованию юридической чистоты и финансовой прозрачности и в ней заложен механизм рефинансирования.
октября 2003 г. был принят Федеральный закон «Об ипотечных ценных бумагах»[4]. Принятый закон получил широкую огласку в прессе и в среде ипотечных кредиторов. Были сразу же найдены недостатки и пробелы в его формулировках. Но существенно то, что закон разрешает банкам выпускать ипотечные облигации как напрямую, так и через специальных ипотечных агентов. Специальный ипотечный агент представляет собой некое хозяйственное общество наподобие акционерного, которое может совершать ограниченное количество операций. Оно приобретает права на ипотечные кредиты и выпускает ипотечные ценные бумаги.
Например, имеется у банка на балансе портфель кредитов в размере $100 млн. По договору с банком некая аудиторская компания учреждает ипотечного агента с энным уставным капиталом. Банк продает ему свой портфель. Ипотечный агент становится его балансодержателем и обязуется расплатиться за кредиты через месяц. Под эти кредиты выпускается пул ипотечных облигаций и привлекаются деньги. Ипотечный агент выступает в качестве титульного эмитента, в активах которого — реестр ипотечных кредитов, а в пассивах — обязательства по ипотечным облигациям.
Однако существует немало проблем, связанных, в частности, с регистрацией и перерегистрацией закладных при передаче их с баланса кредитной организации на баланс ипотечного агента, с налогообложением операций. Закон не способствует простоте и прозрачности образования и обращения ипотечных ценных бумаг и ограничивает их привлекательность с точки зрения инвесторов.
Кроме того, необходимо уточнить характер выпуска облигаций — одноразовый или многоразовый.
Помимо деятельности ипотечных агентов закон раскрывает такие понятия и процессы, как ипотечное покрытие, требования к ипотечным агентам, обращение взыскания на ипотечное покрытие облигаций, выдача и обращение ипотечных сертификатов участия. Кроме того, закон устанавливает полномочия государственных органов по рынку ипотечных ценных бумаг и устанавливает правила контроля за распоряжением имуществом, составляющим ипотечное покрытие.
Также ЦБ считает необходимым усилить государственный контроль и надзор за специализированными ипотечными агентами. ЦБ опасается, что иначе могут возникнуть серьезные правовые и финансовые риски для инвесторов. Сейчас система надзора за организациями, обладающими правом выпускать ипотечные облигации, минимальна. Этот пробел нужно закрывать, поскольку мировой опыт свидетельствует о том, что недостаточный контроль в этой области может иметь серьезные последствия.
Важнейшим шагом в развитии ипотечного кредитования в России стало принятие в декабре 2004 г. пакета законопроектов, направленных на повышение доступности жилья для населения. Были приняты новые законы, такие как ФЗ «О кредитных историях[5]», ФЗ «Об участии в долевом строительстве многоквартирных домов и иных объектов недвижимости…[6]». С 1 марта 2005 г. вступил в силу новый Жилищный кодекс РФ. Внесены изменения в Гражданский и налоговый кодексы, в федеральные законы «Об ипотеке[2]», «Об ипотечных ценных бумагах[4]», «О государственной регистрации прав на недвижимое имущество и сделок с ним[3]» и др. В 2008 г. была принята Концепция развития унифицированной системы рефинансирования ипотечных жилищных кредитов. Дальнейшее совершенствование ипотечного законодательства будет направлено на развитие положения данной концепции, создание единой по всей стране системы регистрации прав на недвижимое имущество, страхование кредитов и т. п.
1.3 Инструменты ипотечного кредитования, схемы расчетов платежей по кредитам
В системе мер по становлению и развитию жилищного ипотечного кредитования в банке важное место отводится обоснованию выбора инструментов ипотечного кредитования.
Под инструментами ипотечного кредитования понимается механизм расчета платежей заемщика по кредиту, включающий способы погашения основного долга и уплаты процентов по кредиту. Инструменты ипотечного кредитования определяют форму организации денежного потока по долгосрочному ипотечному кредиту.
Инструменты ипотечного кредитования призваны увязать интересы кредитора и заемщика путем:
обеспечения прибыльности ипотечной деятельности и возвратности средств кредитора, защиты его средств от инфляции;
снижение рисков ипотечного кредитования;
обеспечения таких условий кредитования, при которых кредит становится доступным для заемщика.
Выбор инструмента кредитования обусловлен рядом факторов, среди которых можно назвать следующие:
ситуация в экономике (уровень инфляции, доходы населения, денежная политика правительства и т.п.);
источники и цена привлеченных средств для выдачи ипотечных кредитов;
необходимость обеспечения простоты и доступности для понимания расчетов по кредитам.
Все инструменты ипотечного кредитования могут быть как самоамортизирующимися, так и с «шаровым» платежом, с фиксированными выплатами основной суммы долга, нарастающими платежами, с переменной ставкой и др.
Первая группа кредитов — стандартный ипотечный кредит предполагает такую организацию денежного потока, при которой платежи по кредиту осуществляются в виде равных, как правило ежемесячных, взносов. Такой кредит называется аннуитетный ипотечный кредит. Срочный аннуитет — это денежный поток с равными поступлениями в течение ограниченного времени. Поступления делаются в конце (или в начале) равных временных интервалов.
Для расчета платежей по кредиту применяется формула 1:
(1),
где: R — размер месячного платежа по кредиту;- сумма ипотечного кредита;- общее число платежей по кредиту за весь срок кредита (количество месяцев); r — процентная ставка по кредиту за месяц.
Платеж по кредиту осуществляется ежемесячно. Заемщик ежемесячно выплачивает равные суммы, часть которой идет на погашение кредита и часть — на уплату начисленных за месяц процентов, что, во-первых, дает стабильность заемщику в размере его расходов по кредиту, во-вторых, поскольку проценты начисляются на остаток невыплаченной суммы по кредиту, то заемщик выплачивает процентов меньше, чем, если бы не осуществлялось ежемесячное погашение части основного долга и проценты начислялись бы на всю сумму полученного кредита. Банк в свою очередь наряду с начисленными процентами получает в погашение часть выданного кредита, т.е. данный вариант наиболее удобен для России.
В целях анализа, а также по просьбе заемщика может быть рассчитан баланс основной суммы кредита на любой месяц кредитного срока. При этом используется формула 2:
(2),
где: Pt — баланс долга на конец t-го периода;- размер ежемесячного взноса;- оставшееся число платежей (количество месяцев) до окончания кредитного срока;- процентная ставка по кредиту за месяц.
Модификацией стандартного аннуитетного кредита с ежемесячными платежами является ипотечный кредит с двухнедельной периодичностью платежей, который позволяет сократить срок кредита и общую сумму процентных платежей.
Вторая группа кредитов — ипотечные кредиты с переменными выплатами подразделяется на две подгруппы: кредиты, размеры платежей по которым определяются сразу при заключении кредитного договора, и кредиты с альтернативными инструментами ипотечного кредитования, использующие индексирующие коэффициенты.
Среди кредитов второй группы наиболее распространенными являются кредиты с переменной процентной ставкой, кредиты с фиксированной выплатой основной суммы долга, кредиты с «шаровым» платежом, ипотека с ростом платежей, индексируемые кредиты.
В условиях нестабильной экономики наиболее приемлем кредит с переменной процентной ставкой. В его основе лежит пересмотр процентной ставки в зависимости от изменения ситуации на финансовом рынке, то есть в соответствии с изменением стоимости привлекаемых ресурсов. Изначально расчеты проводятся по формуле стандартного аннуитетного ипотечного кредита. Полученная таким образом сумма платежа действует до пересмотра процентной ставки. Затем аналогичный расчет, учитывающий новую процентную ставку, делается на оставшийся срок кредита и так далее для каждого периода кредита, характеризующегося переменной ставкой.
При использовании данного кредитного инструмента важно обосновать подход к выбору индекса, на основе которого меняется процентная ставка по кредиту. В качестве индексирующих показателей могут быть использованы доходность государственных ценных бумаг; ставки по межбанковским кредитам; ставка LIBOR (Лондонская межбанковская ставка предложения кредитных ресурсов в долларах США); средний процент по депозитным сертификатам коммерческих банков; курс доллара США и т. д. Выбор индекса обусловлен, прежде всего, показателем, в наибольшей степени характеризующим стоимость ресурсов, за счет которых предоставляются ипотечные кредиты.
Применяя кредит с переменной процентной ставкой, можно столкнуться с рядом проблем, а именно:
не все устанавливаемые индексы для пересмотра процентной ставки верно отражают инфляцию и реальную стоимость ресурсов;
частый пересмотр процентной ставки делает кредит менее привлекательным;
возможна несопоставимость платежей по кредиту и доходов заемщика;
относительная сложность инструмента.
При использовании кредита с переменной процентной ставкой процент по нему, как правило, устанавливается на 1,5-2% ниже, чем по кредитам с фиксированной процентной ставкой.
Чтобы повысить привлекательность для заемщиков ипотечных кредитов с переменной процентной ставкой, применяется механизм регулирования процентной ставки. Суть регулирования заключается в установлении ограничений на максимальный уровень процентной ставки. При этом возможно одновременно определить максимально допустимое увеличение процента в течение одного года и максимальный предел увеличения процента за весь кредитный период. Однако в целях защиты интересов банка может быть установлен минимальный уровень процентной ставки. Кредит с фиксированной выплатой основной суммы долга широко применялся банками в практике потребительского кредитования. При этом заемщик осуществляет равновеликие платежи в счет погашения основной суммы долга, а проценты начисляются на оставшуюся часть долга и вносятся в составе общего платежа. Таким образом, величина ежемесячного платежа изменяется в сторону уменьшения. Недостатком данного кредитного инструмента является значительная нагрузка на заемщика в первые месяцы, что приводит к возрастанию риска невозврата. Кроме того, увеличивается требуемый порог платежеспособности потенциального заемщика, ограничивается число возможных пользователей ипотечного кредита. Учитывая эти моменты, можно сделать вывод, что кредит с фиксированной суммой основного долга в меньшей степени подходит для практики ипотечного кредитования.
в течение кредитного периода выплату только процентов, а в конце срока «шаровой» платеж в счет погашения долга;
частичную амортизацию кредита с итоговым «шаровым» платежом, то есть в течение кредитного срока уплачиваются проценты и частично погашается основной долг, а в конце срока вносится оставшаяся часть долга;
замораживание процентных выплат до конца срока кредита, по окончании срока выплачивается вся сумма кредита и начисленный сложный процент.
Недостатком кредита с «шаровым» платежом является повышенный риск невозврата кредита, то есть кредитный риск. Это связано с тем, что возврат основной суммы отодвигается на конец срока, поэтому велика вероятность изменения финансового положения заемщика, которое может привести к его неплатежеспособности. Кроме того, с течением времени возрастает риск изменения стоимости залога, вероятность снижения цен на недвижимость, что приобретает особую значимость в условиях погашения основной суммы долга в конце срока.
Индексируемые инструменты ипотечного кредитования были разработаны для стран с высокой инфляцией. Среди таких инструментов следует назвать кредит с индексацией непогашенной суммы долга и кредит с двойной индексацией.
Кредит с индексацией долга предполагает корректировку непогашенной суммы долга на основе выбранного индекса. В качестве индекса берутся различные показатели в зависимости от ситуации в экономике, а также от источников и стоимости ресурсов, привлекаемых для выдачи ипотечных кредитов: индекс потребительских цен, доллар США, индекс минимальной заработной платы, уровень инфляции и др. Такой инструмент позволяет производить погашение кредита одинаковыми платежами в реальных суммах при изменении номинальных величин платежей. Инфляционный риск при этом целиком переносится на заемщика. В то же время возрастает кредитный риск, так как рост индекса может опережать рост реального дохода заемщика.
Кредит с двойной индексацией позволяет более равномерно распределить риски между заемщиком и кредитором. Применяются два индекса:
платежи индексируются по какому-либо показателю дохода, обеспечивая тем самым возвратность кредита и его доступность;
номинальный непогашенный остаток кредита индексируется по индексу, отражающему уровень инфляции (стоимости потребительской корзины и т. д.), что позволяет защитить реальную стоимость капитала кредитора.
Таким образом, в заранее оговоренное время (чем выше инфляция, тем чаще) меняется номинальная стоимость платежей с учетом изменений в индексе заработной платы, а номинальная стоимость непогашенного остатка долга изменяется с учетом динамики индекса инфляции.
Разновидностью кредита с двойной индексацией является кредит с регулируемой отсрочкой платежа, который предполагает применение двух процентных ставок. Одна процентная ставка должна обеспечить прибыльность кредитных организаций для банка, а другая — сделать кредит доступным для заемщика. Первая ставка, более высокая, называется «Контрактной ставкой» т.е определяет размер платежа, который сделает кредитование рентабельным для банка и который клиент должен был бы в принципе выплачивать банку. Размер этого процента регулярно рассчитывается на основе ставки процента на межбанковском рынке кредитов.
Однако в действительности регулярные ежемесячные платежи по кредиту заемщик делает по достаточно низкой ставке, которая называется «платежной». Разница между величиной, которую клиент должен банку по контрактной ставке, и тем, что он платит по платежной ставке, регулярно прибавляется к сумме основного долга заемщика. Величина ежемесячного платежа заемщика периодически пересчитывается исходя из возросшей суммы задолженности таким образом, чтобы к концу срока клиент погасил ее полностью. Можно сказать, что платежи по полной «контрактной» процентной ставке взимаются в более поздний период.
В то же время использование кредитных инструментов (в частности, инструмент с регулируемой отсрочкой платежей) с индексацией основной суммы долга сопряжено с проблемой роста кредитной задолженности или «негативной амортизации», что увеличивает риск ликвидности, который означает, что приток наличных средств в банк может оказаться недостаточным по сравнению с величиной платежей по требованиям вкладчиков (включая платежи по процентам). Очевидно, что риск ликвидности выше для тех банков, пассивы которых сконцентрированы в краткосрочных депозитах, а активы — в долгосрочных кредитах.
Поскольку существует множество различных видов ипотек (некоторые из них предусматривают равновеликие выплаты, в то время как другие — переменные платежи) и поскольку сумма залога по ним может быть различна, необходимо с должным вниманием и осторожностью относится к определению сумм и времени осуществления платежей при оценке риска и требуемой ставки.
ипотечный кредитование платеж нормативный
2. ИПОТЕЧНОЕ КРЕДИТОВАНИЕ НА ПРИМЕРЕ СБЕРБАНКА РФ. ПЕРСПЕКТИВЫ РАЗВИТИЯ ИПОТЕЧНОГО КРЕДИТОВАНИЯ
.1 Программы ипотечного кредитования ОАО «Сбербанк России»
Воронеж и Воронежская область представляют для банков интерес, поэтому здесь их насчитывается около 50. Население этого региона обслуживают банковские филиалы, отделения и представительства таких банков как Альфа Банк и ЮниКредит, Сбербанк и Нордеа Банк, Совкомбанк и ВТБ24, Инвестторгбанк и Евротраст, Приватбанк и Промсвязьбанк, Связь Банк и многих других. Обратиться же за ипотекой жители этого города и области могут в около 20 банков: банк Открытие, Россельхозбанк, Нордеа Банк, Инвестторгбанк, Балинвестбанк, ВТБ24, Сбербанк России, Промсвязьбанк, Райффайзенбанк, Росбанк, Связь Банк, Транскапиталбанк, Уралсиб и ЮниКредит.
«Сбербанк России» считается крупнейшим коммерческим банковским учреждением не только на территории РФ, но и стран Восточной Европы, и СНГ. Более 60 процентов акции Сбербанка принадлежат Центральному Банку РФ. В этом банке оформляется практически каждый третий кредит (как корпоративный, так и розничный), а доля частных вкладов от населения составляет около 50 процентов от общего количество вкладов, принимаемых всеми банками страны. Он предоставляет физическим и юридическим лицам весь перечень банковских услуг, в том числе и инвестиционные операции.
Появление этого банка связано с указом Николая I, изданного в 1841 году и положившего начало работе сберегательных касс. Первая сберкасса была учреждена в 1842 году в Санкт-Петербурге. Спустя 150 лет на их базе был создан Сбербанк СССР, в состав которого кроме Российского банка вошли и 15 республиканских. Сбербанком России он стал с 1991 года, когда был объявлен собственностью Центрального банка РФ.
И до сегодняшнего дня ЦБ РФ остается основным акционером (ему принадлежит около 60 процентов акций), миноритарными акционерами являются более 270 тысяч лиц (физических и юридических). В тоже время доля уставного фонда, принадлежащая иностранным инвесторам значительно больше, чем доля физических лиц, граждан России (24 и 9 процентов соответственно). Таким образом, Сбербанк является старейшим банковским учреждением России.
Головной офис банка расположен в Москве под руководством Председателя правления Германа Грефа, занимающего этот пост с начала ноября 2007 года. Сбербанк владеет весьма обширной сетью филиалов, в составе которой находится 17 банков и около 20 тысяч подразделений, расположенных по всей территории страны. Территориальные банки обслуживают население Иркутской, Нижегородской, Кировской, Ярославской, Амурской, Новосибирской, Свердловской, Воронежской и других областей. Есть у банка и дочерние организации, работающие в других государствах: в Белоруссии, Казахстане, Германии, Китае, Индии, на Украине. Он работает не только с физическими лицами, но и крупными корпорациями, и финансовыми организациями. В структуру этой кредитной организации входит также и виртуальный банк, позволяющий клиентам управлять своими денежными средствами (совершать переводы и платежи) через сеть Интернета.
Сегодня населению Сбербанком предоставляются услуги по нескольким видам вкладов, среди них «Пенсионный», «Универсальный», «До востребования», «Зарплатный». Денежные средства со счета вкладчик может снять как при помощи сберегательной книжки, так и через банкомат по пластиковой карточке. Выбор вида операции банк оставляет за клиентом.
Сбербанк оказывает услуги и по различным видам кредитования. Юридические лица могут взять ссуду как на приобретение оборудования и материалов (т.е. на развитие бизнеса), так и для открытия фирмы. Физическим лицам доступны кредиты на потребительские нужды, на покупку автомобиля (автокредит с первоначальным взносом, кредит с государственной поддержкой) или недвижимости.
Ипотечные программы Сбербанка:
Приобретение готового жилья
Приобретение строящегося жилья
Строительство жилого дома
Загородная недвижимость
Гараж
В десятку
Ипотека с государственной поддержкой
Молодая семья
Рефинансирование жилищных кредитов
Первые три программы являются базовыми, остальные — специальными, в которых могут принять участие либо отдельные категории граждан, либо при условии соответствия заявителя определенным требованиям банка.
Теперь рассмотрим каждую из этих программ более подробно.
«Приобретение готового жилья»
Комиссия за выдачу кредита отсутствует
Процентная ставка от 11,05%
Первоначальный взнос от 15%
Минимальная сумма кредита от 300.000 руб.
Срок кредита до 30 лет
Валюта рубли
Данная ипотека предоставляется банком для покупки недвижимости (готового жилья) при обеспечении кредита любым жилым помещением. Это может быть, как приобретаемое жилье, так и уже находящееся в собственности у заемщика. Ипотечная программа Сбербанка «Приобретение готового жилья» отличается от других кредитных предложений рядом условий.
Во-первых, по кредиту начисляются только комиссии за просроченные платежи в размере 0.5 процента от суммы не внесенного заемщиком платежа. Комиссионные начисления за открытие кредитной линии, за рассмотрение заявления на получение ипотеки, за обслуживание оформленного кредита и другие комиссии отсутствуют.
Во-вторых, кредит имеет достаточно низкие процентные ставки — от 12.25 процентов до 14 процентов годовых. Размер ставки зависит от срока, на который оформляется ипотека, и размера первого взноса, предоставляемого кредитополучателем. Чем больше внесено собственных денежных средств заемщика и длиннее период, на который взята ссуда, тем меньше процентная ставка по кредиту. Кроме этого процентные ставки будут выше и на время, пока ипотека не зарегистрирована в пользу банка (на 1.25 процента). При получении зарплаты через счет Сбербанка проценты по кредиту несколько меньше — 11.05-12.6 процентов в год. Сотрудники имеют право на проценты 11.65-13.3 в год.
В-третьих, приобретение готового жилья можно осуществлять как на первичном рынке недвижимости, так и на вторичном. Главное, чтобы банку был предоставлен залог в виде жилого помещения. На тот период, когда кредитуемое жилое помещение, указанное заявителем в качестве обеспечения, еще не оформлено в залог, обязательно надо предоставить иные формы обеспечения. Имущество в залог на этот срок оформлять не обязательно. Некоторые особенности есть и при предоставлении в залог жилого дома либо какой-либо его доли (части). В этой ситуации одновременно оформляется в залог и тот земельный участок (либо право аренды на него), где располагается указанный дом.
В-четвертых, имущество, предоставляемое для обеспечения кредита (кроме участка земли), должно быть обязательно застрахованным в пользу Сбербанка от любого риска (гибели, утраты, повреждения). Страхование производится на весь период действия кредитного договора. Страховать же жизнь и здоровье заемщика (либо созаемщиков) не является обязательным требованием. В-пятых, погашать кредит надо равными (аннуитетными) частями каждый месяц. Можно произвести и досрочное погашение ссуды, при этом дополнительных комиссионных начислений нет. Погашение кредита проходит во время планового платежа, но не раньше даты, являющейся четвертым платежом. Разрешены и частичные досрочные погашения в размере не менее 15 тысяч рублей.
Ипотечный кредит «Приобретение готового жилья» выдается в рублях РФ на срок от одного года до тридцати лет. Размер суммы кредита варьирует от 300 тысяч рублей до иной цифры, которая определяется в индивидуальном порядке для каждого заемщика. Размер первоначального взноса составляет не менее 15 процентов.
При подаче заявки на получение кредита заемщик обязательно должен представить банку справку 2-НДФЛ для подтверждения своих доходов за последние шесть месяцев. Дополнительными документами являются справки о величине пенсии (если она начисляется не через Сбербанк), о дополнительных доходах тех, кто имеет частную практику.
Если размер доходов не достаточен для погашения ипотечного кредита, банк разрешает оформить ссуду и на созаемщиков. Ими могут стать физические лица (но не больше чем три человека), доходы которых также будут учитываться при определении максимальной суммы займа. При этом супруг заявителя становиться созаемщиком в любом случае.
«Приобретение строящегося жилья»
Процентная ставка от 9,5%
Первоначальный взнос от 15% до 50%
Минимальная сумма кредита от 300.000 руб.
Срок кредита до 30 лет
Валюта рубли
Банк этот кредит предоставляет только на покупку квартиры в строящемся доме, т.е. идет инвестирование строительства. По условиям этой ипотечной программы — «Приобретение строящегося жилья», обеспечение кредита является обязательным. В качестве залога может выступать либо покупаемая квартира (ее часть), либо другое жилое помещение. Выдается кредит в рублях на срок от 1 до 30 лет. Размер суммы, получаемой заявителем в займы, определяется в каждом случае индивидуально, однако она не может быть меньше 300 тысяч рублей. Размер кредитуемой суммы денежных средств зависит и от величины первого взноса, предоставляемого заемщиком за счет собственных средств. Взнос может составить от 15 до 50 процентов от общей стоимости приобретаемого жилья.
Процентная ставка по такому кредиту также может отличаться — от 10,4 до 12,75 процентов годовых. Ее размер зависит, во-первых, от срока кредитования и первого взноса, а во-вторых, зарегистрирована ли ипотека. До ее регистрации банк увеличивает ставку в свою пользу на 1,25 процента. Кроме того, размер процентной ставки будет выше и на время строительства дома (так банк уменьшает свои юридические риски). На этом этапе ставка может составить от 11,65 до 14 процентов годовых.
Погашение кредита производится ежемесячно в виде равных (аннуитетных) платежей. После внесения четвертого платежа возможна досрочная выплата долга, при этом размер минимальной суммы для досрочного погашения кредита не должна быть меньше 15 тысяч рублей.
К заявителю, решившему воспользоваться ипотекой «Приобретение строящегося жилья», Сбербанком предъявляется следующие требования:
заемщик должен быть гражданином России;
минимальный возраст заемщика на момент подачи заявления в кредитную комиссию — 21 год;
возраст заемщика на момент внесения последнего платежа составляет 75 лет (не зависимо от пола);
у заявителя должен быть официально подтвержденный источник ежемесячного дохода. Он обязан представить комиссии справку формы 2-НДФЛ (можно и по форме бланка Сбербанка) с указанием размера дохода за последние шесть месяцев.
трудовой стаж должен быть не менее одного года общего стажа последних пяти лет, при этом на последнем рабочем месте заявитель должен отработать не менее шести месяцев. Однако это требование не распространяется на тех клиентов Сбербанка, которые получают заработную плату на открытый в банке счет.
регистрация заявителя в получении ипотечного кредита не важна, т.е. гражданин может обратиться в отделение Сбербанка, находящееся на территории любого региона России.
При оформлении ипотеки «Приобретение строящегося жилья» Сбербанк предоставляет некоторым категориям граждан льготы. Во-первых, для клиентов, имеющих в банке счет для получения заработной платы, процентная ставка после регистрации ипотечного кредита в пользу Сбербанка снижается и составляет 9,5-11,5 процентов годовых. Во-вторых, сотрудники компаний, которые являются аккредитованными банком, могут взять кредит под 9,9-12,15 процентов годовых. Кроме того, при максимальном размере взноса (50 процентов) и сроке кредитования до десяти лет процентная ставка для любого заемщика составит 10,4 процента в год.
Размер всех процентных ставок указан только на недвижимость, которая построена на денежные средства, предоставленные банком в кредит. Никаких комиссий (кроме комиссии за просроченные платежи) банк не взымает. Заемщик несет также расходы, связанные с обязательным страхованием имущества, предоставленного в качестве залога. Исключение составляет только земельный участок, страховать который не надо.
«Строительство жилого дома»
Первоначальный взнос до 50%
Минимальная сумма кредита от 300.000 руб.
Максимальная сумма кредита до 85% от стоимости дома
Срок кредита до 30 лет
Валюта рубли, доллары, евро
Ипотечный кредит Сбербанка «Строительство жилого дома» предоставляется на возведение не только дома, но и коттеджа. Выдается кредит на срок до 30 лет под обеспечение любым жилым помещением, имеющимся в собственности у заемщика либо строящимся на получаемые в ипотеку денежные средства. Время рассмотрения заявки на получение займа составляет от пяти до десяти рабочих дней.
Размер ссуды может варьировать от 300 тысяч рублей до суммы, определяемой банком для конкретной ситуации, но не более 85 процентов от общей стоимости строящегося дома. Процентная ставка по кредиту не превышает 12,1 процентов годовых. При максимальном первоначальном взносе в 50 процентов от рыночной стоимости кредитуемой недвижимости и сроке кредитования 10 лет процентная ставка составит 10,1 процентов в год. Погашать ссуду надо равными долями каждый месяц согласно графику платежей. Вернуть полученную ссуду и выполнить все обязательства перед банком заемщик (или созаемщик) должен до 75 лет, т.е. за свой трудоспособный либо пенсионный возраст. Созаемщик обязательно необходим при уровне дохода заемщика, недостаточном для получения нужной суммы. Им может стать любое физическое лицо, имеющее официально подтвержденные доходы. Однако созаемщиков не может быть более трех, при этом нужно учитывать то обстоятельство, что супруг (либо супруга) в любом случае выступает как один из созаемщиков.
Для ипотеки «Строительство жилого дома» обязательным условием при оформлении кредита является страхование имущества, предоставляемого заемщиков в залог. Таким образом, банк снижает свой юридический риск потерять выданные на строительство денежные средства в связи с утратой, повреждением имущества либо гибелью заемщика. Страховка оформляется на весь период кредитования в пользу Сбербанка.
Заемщик имеет право на имущественные налоговые вычеты, которые распространяются на всю сумму процентов, выплаченных им по ипотечному целевому кредиту. Размер вычетов составляет 13 процентов от суммы уплаченных процентов. Существует и возможность отсрочить выплату основного долга либо значительно увеличить срок действия кредитного договора. Для этого надо предоставить в банк документы, которые подтвердят увеличение затрат на строительство дома за время его возведения. Однако период строительства при этом не должен превышать двух лет с момента открытия кредитной линии.
В данный момент программа ипотечного кредитования «Строительство жилого дома» позволяет взять ссуду не только в рублях, но и в евро либо долларах США. Минимальная сумма займа для валютного кредита составляет 7 тысяч и 10 тысяч соответственно. Максимальный размер валютного кредита не превышает 85 процентов от рыночной стоимости имущества, находящегося под залогом. Кроме того, Сбербанк предоставляет кредит молодым семьям на льготных условиях, а клиентам, пользующимся в банке счетом для получения зарплаты, — на специальных условиях, предусматривающие снижение процентных ставок на 1,0-2,0 процента. Если ипотека не будет зарегистрирована в пользу Сбербанка, то процентная ставка будет выше от 2,2 до 2,4 процентов годовых.
Особенностью данной ипотеки является и предоставление ее только по месту регистрации заемщика (можно и созаемщика) либо нахождения кредитуемой строящейся недвижимости, а также по месту расположения фирмы-работодателя. Последнее условие подходит только для тех клиентов, которые являются работниками аккредитованных Сбербанком предприятий, и тех лиц, кто получает заработную плату на открытый в банке индивидуальный счет.
«Загородная недвижимость»
Комиссия за выдачу кредита отсутствует
Процентная ставка от 9,1%
Залоговое обеспечение обязательно
Максимальная сумма кредита до 85% от стоимости объекта
Валюта рубли, доллары, евро
Ипотека Сбербанка «Загородная недвижимость» является возможностью приобрести любую загородную недвижимость, исключая жилой дом, т.е. заемщик может приобрести на взятые в займы у банка денежные средства земельный участок или дачу (садовый дом). Этот ипотечный кредит предусматривает обязательное обеспечение, в качестве которого может выступить любое имущество заемщика.
Размер процентной ставки зависит от срока, на который берется ссуда, и валюты. Для кредита, выдаваемого в рублях, проценты по кредиту составят от 11,05 до 14 процентов годовых, для кредита в долларах США (а также евро) они несколько ниже — от 9,10 до 12,10 процентов годовых. Максимальный срок кредитования — 30 лет. На каком рынке недвижимости (первичном либо вторичном) будет приобретаться имущество, особой роли не играет.
Размер кредитуемой суммы рассчитывается для каждого заемщика индивидуально. Единственным условием является величина максимального кредита: она не может превышать 85 процентов от договорной цены того объекта недвижимости, который будет приобретаться на выдаваемые в кредит денежные средства. Деньги получаются заемщиком в виде вклада в банке либо переводятся на предоставленный ему счет карты. Клиент банка может получить кредитную карту по своему усмотрению. Для выбора банк предлагает не персонализированную карту моментальной выдачи (системы Visa Credit Momentum и MasterCard Credit Momentum), лимит которой составляет 150 000 рублей, и кредитную персонализированную карту с лимитом на ней в 200 000 рублей.
Денежные средства, взятые в кредит по условиям ипотеки «Загородная недвижимость», заемщик может потратить не только на покупку недвижимости, но и на строительство садового дома (либо дачи), а также на возведение иных строения для потребительского использования. Кроме этого он имеет право направить их на незавершенное строительство всех выше названных объектов либо жилого загородного дома.
Привлекательным для заемщиков условием данной ипотеки является и отсутствие каких-либо комиссионных начислений, кроме штрафа за просроченные платежи. Его размер составляет 0,5 процента от невнесенной во время суммы. Этот штраф начисляется ежедневно.
Особенностью ипотечной программы «Загородная недвижимость» является и возможность взять кредит по льготным условиям некоторым категориям граждан. К ним относятся участники государственной программы «Молодая семья», частные клиенты Сбербанка, которые являются держателями зарплатных карт, а также работники тех предприятий, которые аккредитованы Сбербанком.
Для получения ссуды будущий заемщик должен предоставить банку пакет документов. В него входит заявление на кредитование, заполняемое по указанной банком форме, оригинал и копия паспорта заемщика, а также созаемщиков, залогодателя и поручителей, документы на право собственности предоставляемого в залог имущества, документ о подтверждении наличия первоначального взноса и документы о кредитуемой недвижимости. Кроме них для клиентов, которые не являются владельцами зарплатных карт или не получающих в Сбербанке пенсию, банк требует документы, которые подтверждают платежеспособность клиента и его трудовую занятость. Пакет документов должен быть предоставлен комиссии не позже 120-го календарного дня после принятия ею положительного ответа об оформлении ипотечного кредита. Заявка же на получение кредита рассматривается кредитной комиссией в течение 5-10 рабочих дней. Банк требует также обязательно застраховать предмет залога (исключение составляет только участок земли) в его пользу. Страхование же здоровья и жизни кредитополучателя не обязательно.
«Гараж»
Комиссия за выдачу кредита отсутствует
Процентная ставка от 8,8%
Первоначальный взнос от 10%
Максимальная сумма кредита до 85% от стоимости объекта
Срок кредита до 30 лет
Валюта рубли, доллары, евро
Ипотечная программа «Гараж» позволяет заемщику приобрести в кредит с обеспечением не только гараж, но и любое другое машина-место. Сбербанк предлагает взять ссуду в рублях либо в валюте (доллары США и евро), от чего зависит процентная ставка. Для кредита в рублях она составляет от 9,50 до 14,0 процентов, а для валютного кредита — от 8,80 до 12,10 процента. Какой будет процентная ставка, зависит и от периода, на который открывается кредитная линия. Максимальный срок действия договора на кредит — 30 лет.
Выдаются кредитные денежные средства на счет кредитной карты банка либо на вклад. Лимит кредитной карты не может превышать 200 тысяч рублей. Размер суммы (как минимальный, так и максимальный) определяется для каждой ситуации в индивидуальном порядке, однако ссуда не может превысить 85 процентов от договорной цены недвижимости, приобретаемой в кредит.
Первоначальный взнос по этому ипотечному кредиту составляет не менее 10 процентов. Ежемесячной комиссии за обслуживание кредита и единовременной комиссии за организацию кредита банк не взымает. Погашение кредита производится согласно графику каждый месяц равными долями. Вносить эти платежи заемщик может в любом подразделении либо филиале банка.
По условиям ипотечной программы «Гараж» клиент банка имеет право произвести досрочную полную выплату по кредиту либо частичное погашение долга. Правда, выполнить это он сможет только после того, как внесет четвертый очередной платеж. Минимальная сумма для досрочной выплаты составляет 15 тысяч рублей. Комиссионные начисления за эту процедуру банк не берет. Банк имеет право на штрафные санкции в случае просрочки платежей. Сумма штрафа равняет 0,5 процентам от невыплаченного ежемесячного взноса, она начисляется в виде ежедневной пени.
Для открытия кредитной линии заявитель должен иметь следующий перечень документов:
заявление-анкету, заполненное по утвержденной банком форме;
паспорта не только заемщика, но и его созаемщиков, залогодателей и поручителей;
справка 2-НДФЛ, подтверждающая официальные доходы всех выше названных лиц, если они не имеет счетов в банке, на которые перечисляется зарплата либо пенсия;
документы на имущество, предоставляемое для обеспечения кредита.
Если заемщик имеет дополнительные источники доходов (пенсия, частная практика, авторские права, сдача недвижимости в аренду и т.п.), то он должен подтвердить и эти доходы.
Чтобы получить положительное решение кредитной комиссии на получение ипотеки «Гараж» заемщик должен соответствовать ряду требований. Во-первых, на момент обращения в банк его возраст должен быть не меньше 21 года. На дату последнего внесения платежа согласно договору заявителю не должно исполниться 75 лет. Важен и стаж работы: на текущем рабочем месте — не меньше шести месяцев, общий стаж должен быть от одного года и больше (считаются последние пять лет работы). Регистрация может быть, как постоянной, так временной, но для последнего варианта кредит дается только на время действия регистрации. Ипотека может предоставляться и по месту расположения гаража либо машина-места, а также по нахождению работодателя заемщика. Это предприятие должно быть либо аккредитованным Сбербанком, либо использовать банковские счета для начисления своим служащим заработной платы.
Заявитель может привлечь от одного до трех созаемщиков, их доходы при этом учитываются для определения величины максимального кредита. Доход второго из супругов учитывается в любом случае, поскольку он выступает созаемщиков в обязательном порядке. Возраст и платежеспособность его существенной роли не играет.
«В десятку!»
Комиссия за выдачу кредита отсутствует
Процентная ставка 10%
Первоначальный взнос от 10%
Срок кредита до 10 лет
Валюта рубли
Ипотечная программа Сбербанка «В десятку!» действовала на протяжении всего 2011 года. Она была рассчитана на всех физических лиц, планирующих приобретение жилья либо в строящихся, либо уже в готовых домах. Главное, чтобы для покупки были использованы кредитные денежные средства Сбербанка РФ.
В основе этой программы лежало кредитное предложение Сбербанка «Ипотечный», к условиям которого были добавлен ряд специальных условий, так называемые «десятки». Во-первых, процентная ставка для любого кредита составляла ровно 10 процентов годовых. Она была одинаковой для любой категории граждан, независимо от того, как они подтверждали свой доход (справкой формы банка либо 2-НДФЛ). Во-вторых, размер первоначального взноса был снижен до 10 процентов от суммы, оформляемой в кредит. И в-третьих, максимальный срок действия кредитной линии — 10 лет. К тому же Сбербанк не взымал комиссию за выдачу и оформление кредита.
Кроме выше изложенных особенностей эта ипотечная программа отличалась также несколькими, более мягкими требованиями, предъявляемыми банком к заявителю.
Клиент для подтверждения своей платежеспособности мог предоставить не только недвижимое имущество, но и движимое. Заемщик при использовании сейфовых ячеек Сбербанка для проведения процедуры купли-продажи не должен был искать себе поручителей.
При покупке готовой квартиры (либо жилого дома) банком принималась в качестве первого взноса не только денежная сумма, но и имеющаяся в собственности заемщика недвижимость.
Мягче банк относился и к строящемуся жилью: при открытии кредитной линии для участия в долевом строительстве на период до регистрации залога в пользу Сбербанка на кредитуемую недвижимость заемщику не надо было оформлять в залог какую-либо другую недвижимость.
Однако основная отличительная черта ипотечной программы «В десятку!» заключалась в следующем требовании. Приобрести жилье на выданные в кредит денежные средства заемщик мог только у тех компаний-застройщиков, которые уже работали со Сбербанком, а также получали от него кредиты на возведение жилых домов. Такие требования к застройщикам позволили банку получить подтверждения надежности этих компаний как клиентов. Среди таких застройщиков оказались строительные фирмы «РосСтройИнвест» (ЗАО), «ДезИнвестСтрой» (ООО), «Партнер-Инвест» (ООО), «ТрестГеоСтрой» (ООО), «Никка-Финанс» (ООО), «Северстрой» (ООО), «Запсибинтерстрой» (ООО) и ОФРЖС «Жилище», «Строительная компания «Варьеганнефтеспецстрой» (ЗАО), СК «Темп», «Гамбит» (ООО), ИСК «Северный город», «Сибирь» (ООО) и ряд других компаний, работающих по всей территории РФ.
Популярность программы «В десятку!» оказалась настолько велика, что Сбербанк продлял срок действия этого предложения два раза. Так, в течение первых трех месяцев с момента действия предложения банком было одобрено свыше 700 заявок и выдано около 100 ипотечных кредитов. Один только Западно-Сибирский банк (филиал Сбербанка России) оформил ипотечных кредитов на сумму, превышающую 500 миллионов рублей, а заявок при этом было принято на сумму порядка одного миллиарда рублей. Привлекало заемщиков и то, что заявку на получение ипотеки можно было подать и в случае, если выбор квартиры либо дома еще не сделан. Заявителю банк давал три месяца на подбор подходящего варианта после утверждения заявки на кредит.
«Ипотека с государственной поддержкой»
Комиссия за выдачу кредита отсутствует
Процентная ставка от 10,5%
Первоначальный взнос от 0%
Максимальная сумма кредита 8 млн. руб. для Москвы
млн. руб. для регионов
Срок кредита от 10 до 30 лет
Валюта рубли
Ипотека с государственной поддержкой предназначена для покупки жилого помещения (построенного либо только строящегося). В качестве продавца может выступать только юридическое лицо — застройщик, инвестор и т.п. Кредит является ипотекой с обеспечением, которым может стать любое жилое помещение, в том числе и кредитуемое.
Отличительными особенностями этой программы являются:
первоначальный взнос по кредиту делать не обязательно, правда, тогда банку следует предоставить в залог какое-либо другое имущество.
низкие ставки по кредиту — от 10,5 до 14,75 процентов годовых. Величина конкретной ставки зависит от размера первого взноса и срока кредитования.
отсутствие комиссионных начислений по кредит: банк не взымает комиссий за выдачу и обслуживание кредита.
Отсутствие требования обязательного страхования жизни заемщика, следовательно, существенно сокращаются расходы гражданина по выплате кредита. Однако страхование залога от рисков гибели, утраты и повреждения производится в любом случае. Правда, это требование нареканий со стороны заемщика не вызывает, поскольку при возникновении непредвиденных обстоятельств все расходы по возмещению ущерба несет стразовая компания.
Такая программа «Ипотека с государственной поддержкой» позволяет приобрести жилье так называемого эконом-класса, что сделало возможность получить свое жилья более доступным для разных категорий граждан. Работает банк по этому предложению в рамках государственной программы «Социальная ипотека». Участниками ее могут стать военнослужащие, молодые семьи, молодежь и другие категории социально незащищенных граждан.
Получить кредит по ипотеке с государственной поддержкой можно только в рублях. При этом сумма кредита не может превысить, во-первых, 8 миллионов рублей для покупки жилого помещения, которое располагается в Москве либо в Санкт-Петербурге, а во-вторых, 3 миллионов рублей, если покупается жилье, находящееся в любом другом регионе России. Учитывается также стоимость жилого помещения, которое оформляется в залог. Сумма кредита не может превышать 80 процентов от договорной либо оценочной стоимости залога, указанной в заключении эксперта.
Ипотека с государственной поддержкой оформляется на срок от 10 до 30 лет (360 месяцев). Это зависит от возраста заемщика, который должен быть старше 21 года на момент заключения кредитного договора, а на момент полного выполнения обязательств — не старше 60 лет (для мужчин), женщин — 55 лет. Размер первоначального взноса составляет 20 процентов и выше.
После вынесения решения о выдаче кредита заявитель имеет четыре месяца для сбора необходимого пакета документов. В него входят заявка на получение кредита, оригиналы и копии паспортов заемщика, всех членов его семьи и созаемщиков, справки об их доходах и документы на залог. Также необходимо предоставить банку договор о купле-продаже жилого помещения (дома), уже имеющий государственную регистрацию, страховой полис и акт приема-передачи приобретаемой недвижимости в собственность заемщика. При оформлении залога в качестве поручителей выступают все члены семьи заемщика, что и указывается в документах.
При занятии заемщика частной практикой либо индивидуальным предпринимательством, он должен дополнительно предъявить налоговую декларацию (форма 3-НДФЛ) и документы, учитывающие его доходы и расходы.
«Молодая семья»
Ипотека Сбербанка молодая семья предлагается гражданам, состоящим в браке, при условии, что хотя бы один из супругов находится в возрасте до 35 лет. Под определение «молодая семья» подходит и неполная семья, т.е. когда семья состоит из матери с ребенком (отца с ребенком), возраст которой (которого) составляет меньше 35 лет.
Данное ипотечное предложение отличается от других программ Сбербанка рядом условий:
Во-первых, при определении максимальной суммы займа банк может учитывать не только совокупный доход молодой семьи, но и доходы родителей обоих супругов. В такой ситуации родители выступают в качестве созаемщиков молодой семьи.
Во-вторых, для расчетов платежеспособности заемщиков-супругов банк принимает доходы не только по основному рабочему месту, но и дополнительные виды дохода, например, сдача в аренду помещения, наличие авторских прав, дивидендов, вкладов и т.п. Для созаемщиков-родителей платежеспособность рассчитывается на основании дохода только с основного рабочего места либо пенсии. Исключение составляет созаемщик, являющийся родителем заемщика, семья которого считается неполной. В этом случае расчет платежеспособности каждого созаемщика производится на основании доходов как с основного рабочего места (либо пенсии), так и с дополнительного.
В-третьих, ипотека Сбербанка молодая семья позволяет заемщику в случае необходимости получить отсрочку по выплатам в счет погашения основного долга. Заемщику следует учитывать, что уплата процентов производится в любом случае, отсрочки на их погашение не предоставляется. Максимальный срок отсрочки может составить пять лет. Общий срок кредитования при этом увеличивается. Отсрочка предоставляется по нескольким причинам:
на время строительства жилого дома, в котором располагается приобретаемый в ипотеку объект недвижимости, максимальная отсрочка — два года;
при появлении в семье ребенка (детей) во время действия договора по ипотечному кредитованию, отсрочка дается на время декретного отпуска, т.е. до того момента, когда ребенку исполниться три года. Если декретный отпуск сокращается, то заемщик может также сократить и время отсрочки.
В-четвертых, существенным преимуществом данной программы Сбербанка, по сравнению с другими предложениями банка по ипотечному кредитованию, является возможность уменьшения размера первоначального взноса. Это означает, что для молодой семьи без детей минимальная величина первого взноса составит 20 процентов от оценочной стоимости жилого помещения. Для супружеской пары с детьми эта цифра равняется 15 процентам.
Следует понимать, что ипотека Сбербанка молодая семья не является самостоятельной ипотечной программой. Она только расширяет возможности молодой семьи при получении ссуды по другим жилищным предложения, например, по кредитам «Ипотечный+» или «Кредит на недвижимость».
Кроме того, не надо путать данное ипотечное предложение Сбербанка с программой государства под названием «Молодой семье — доступное жилье». Последняя предназначена только для тех граждан, которые находятся в очереди на получение жилья по льготным условиям. Молодые семьи, которые не являются очередниками, получить квартиру по льготам не могут. Сбербанк же предоставляет таким семьям возможность приобрести жилье на более мягких условиях, чем обычные предложения банка по ипотечному кредитованию. Главное, чтобы молодая семья имела возможность вносить ежемесячные платежи в счет погашения кредита. Участники государственной программы возможности купить жилье в ипотеку «Молодая семья» не получают.
«Рефинансирование жилищных кредитов»
Рефинансирование жилищных кредитов позволяет клиенту одного банка погасить ипотечный кредит, взятый в другом банковском учреждении. Важным моментом является то, что кредитуемое жилья (квартиры, частного дома) должно строиться либо уже быть построенным на территории РФ. На это жилое помещение в обязательном порядке заемщик должен иметь свидетельство о праве собственности.
Рефинансирование ипотеки производится при выполнении ряда требований к этому кредиту. Во-первых, валютой кредита может быть только рубль РФ. Во-вторых, размер ссуды не должен быть больше остатка основного долга, невыплаченного по рефинансированному ипотечному кредиту. Одновременно с этим условием сумма кредита не может превысить и 80 процентов оценочной стоимости построенного (либо приобретенного) жилья. Стоимость должна быть указанной в официально подтвержденном экспертном заключении. При определении размера рефинансируемой ипотеки банком учитывается наименьшая из этих двух величин. Минимальный размер ссуды определяется для каждого случая индивидуально. Вносить же первоначальный взнос не требуется.
Рефинансирование жилищных кредитов Сбербанк оформляет на срок до 30 лет. Минимальный срок, на который может быть открыта кредитная линия, равен трем месяцам. В зависимости от этого срока кредитования определяется и размер процентной ставки по кредиту. Она может быть от 11,7 до 13,5 процентов годовых. Ниже ставка и для физических лиц, являющихся держателями зарплатных карт Сбербанка либо открывших в банке индивидуальный счет (вклад). Основной процент клиентов производит рефинансирование ипотечных кредитов под 13,0-13,5 процентов в год. Выдается кредит единовременно наличными (необходимо наличие банковской ячейки) либо безналичными денежными средствами (на открытый в банке индивидуальный счет). Можно оформить и персонализированную кредитную карту, лимит которой составляет 200 тысяч рублей.
В качестве обеспечения кредита выступает то жилое помещение, на строительство или покупку которого был предоставлен рефинансируемая ипотека. Эту недвижимость заемщик должен застраховать от непредвиденных рисков повреждения либо утраты залога на весь период действия договора в пользу Сбербанка. Если заемщик хочет представить для обеспечения поручительство физического лица, то их количество будет зависеть от суммы кредита. При ссуде до 1 миллиона рублей достаточно поручительство одного физического лица, при большей сумме необходимо два поручителя. Рассматривается заявка на рефинансирование кредита около 12 дней. Погашение рефинансированного кредита следует каждый месяц равными (аннуитетными) суммами. Оплата принимается в любом подразделении либо филиале Сбербанка по всей стране.
В отличие от других предложение банка по ипотечным кредитам программа «Рефинансирование жилищных кредитов» имеет более высокую пеню за просрочку платежей. Штраф составляет двукратную процентную ставку с той суммы, которая не была вовремя внесена заемщиком в счет погашения кредита. Начисляется пеня за весь период просрочки. Других ежемесячных либо единовременных комиссий условиями кредита не предусмотрено, т.е. за рассмотрение заявки, за проверку и оформление документов, выдачу кредита, открытие счета и его ведение, за перечисление платежей заемщик платить не будет. Банком разрешено и досрочное погашение кредита после того, как будет осуществлен четвертый очередной платеж, комиссия за полную досрочную выплату не взымается. Правда, минимальный платеж при этом составляет 15 тысяч рублей. То же касается и частичного погашения долга.
2.2 Достоинства и недостатки ипотечного кредитования, перспективы развития
В результате перехода к рыночной экономике, обострившаяся в России жилищная проблема, вызвала необходимость в развитии новых научных подходов по ее решению. Главным изменением государственной жилищной политики является усовершенствование системы ипотечного кредитования, которая приобрела большую социальную базу, ввиду того, что благодаря ипотеке, для широких слоев населения, и, прежде всего для среднего класса, стало возможным улучшение жилищных условий.
Ипотечное кредитование появилось в России в конце 90-х гг. ХХ в. и для многих граждан, на сегодняшний момент, является практически единственным способом купить новую квартиру или улучшить свое жилье. Лидерами на ипотечном рынке являются Сбербанк и ВТБ24, однако ипотеку выдает большое количество кредитных организаций, среди которых можно найти даже специализированный ипотечный банк, предлагающий более выгодные условия.
Ипотечный кредит относится к числу сложных банковских продуктов и предоставляется под залог имеющегося либо приобретаемого жилья. В рамках ипотечной программы можно приобрести вторичное жилье или купить в ипотеку квартиру в новостройке, это может быть, как городская недвижимость, так и сельский фонд жилья. Поскольку такие ипотечные кредиты предоставляются под недвижимость (ликвидный залог), многие крупные банки предоставляют услугу рефинансирования (перекредитование) ипотеки, что позволяет изменить проценты по ипотеке в меньшую сторону. Условия, на которых банки предлагают кредиты на покупку недвижимости, могут быть разными, как и порядок получения ипотечного кредита тоже может различаться. В настоящее время некоторые кредитные организации предоставляют возможность брать ипотеку без первоначального взноса. Ставки по ипотеке и минимальная сумма кредита в Москве и других регионах могут отличаться. Но, как правило, чем больше документов предоставляет заемщик, тем более низкой для него будет процентная ставка и тем вероятнее он получит одобрение на оформление ипотеки. Погашение кредита обычно осуществляется ежемесячно аннуитетными платежами. В случае если заемщик не может расплатиться по оформленному кредиту, проблему решает продажа квартиры, находящейся в залоге у банка.
Совершенствование системы ипотечного кредитования связанно с многообразием конкретных социально-экономических факторов, таких, как: уровень жизни населения, уровень среднедушевых доходов населения, темп роста экономического развития регионов, обеспеченность жилищными условиями и др.
В современных условиях в РФ заметно увеличился срок ипотечного кредитования по сравнению с периодом конца 90-х годов. К примеру, еще в 2009 году срок кредитования не превышал 200 месяцев. Связанно это, в первую очередь с тем, что заемщики не хотели обременять себя длительными долговыми обязательствами, а во-вторых, банки не готовы были рисковать. С начала 2010 года, на фоне стабилизации экономической ситуации в стране и повышение доходов населения, кредиты стали предоставляться на более продолжительный срок. С другой стороны, увеличение сроков кредитования — это своеобразная «вынужденная» мера, так как во многих регионах стоимость квартир такова, что заемщики не «проходят» по программам кредитования.
Ситуацию со сроком ипотечного кредита по регионам можно охарактеризовать как средне-стабильную: в 2011 году продолжительность срока по регионам колебалась в пределах от 184 до 207 месяцев, исключение составляет Москва, где этот срок составляет 224 месяца, то есть почти 19 лет.
В ближайшее время, в связи с дальнейшей стабилизацией российской экономики и увеличением доходов потенциальных заемщиков, можно ожидать массового появления ипотечные кредитов с более продолжительными сроками и эта услуга будет весьма. Флагманом ипотечного кредитования на сегодняшний момент является банк ВТБ 24, предлагающий кредиты на срок до 50 лет.
Одной из основных проблем развития ипотечного кредитовании является глубокая дифференциация между регионами и крупными мегаполисами, как по величине полученной ипотеки, так и по условиям кредитования. Средний размер ипотеки, которую брали заемщики в столице составил по итогам 2012 года более 3 миллионов рублей, что почти в2,5 раза больше, чем, например, в Приволжском регионе, где средний размер ипотечного кредита, востребованного заемщиками, является самым низким по стране.
Связано это, в первую очередь с разницей в ценах на недвижимость по сравнению с другими регионами, и в особенности с мегаполисами. Так, средний размер ипотеки в Санкт-Петербурге на 73 % больше, чем в Приволжском регионе.
Об увеличении доходов семьи заемщика, который способен взять ипотечный кредит, приходится говорить с осторожностью, потому что эта тенденция прослеживается слабо. Наиболее четко динамика в сторону роста благосостояния, которую человек готов инвестировать в приобретение недвижимости, видна в Санкт-Петербурге. За 2012 год ежемесячный совокупный доход семьи заемщика в Питере увеличился примерно на 28 % по сравнению с 2009 годом. В Москве совокупный доход семьи заемщика достиг своего пика в декабре 2011 года, что обусловлено получением дополнительных выплат в конце календарного года в виде 13-х зарплат, премий и бонусов по итогам года. К тому же, некоторые москвичи решили преподнести себе или родственникам новогодний подарок в виде покупки по ипотеке квартиры, поэтому отправились в банк. Уже в следующие месяцы в столице доход заемщика значительно снизился. Наиболее низкий доход семьи, способной взять ипотечный кредит, отмечен в Приволжском регионе. Разница между самым благополучным, в этом отношении, городом Москвой и Приволжским регионом достигла 221 %. Однако, столь высокая разница прослеживается примерно такой же разницей в стоимости жилья.
Несмотря на многочисленные негативные тенденции, прослеживающийся на рынке ипотечного кредитования, данный кредитный продукт имеет и свои определенные достоинства и преимущества.
Вместо накапливания нужной суммы для покупки жилья, есть возможность практически сразу жить в новой квартире или доме, что считается существенным преимуществом ипотеки. Приобретаемое жилье, является собственностью заемщика. В нем может зарегистрироваться и заемщик, и его семья. Безопасность всей операции заключается в страховании рисков утраты права собственности на квартиру, а также потери трудоспособности заемщиком.
Налоговый вычет — это один «плюс» ипотеки. Он предоставляется заемщику и фактически уменьшает проценты по ипотечному кредиту, за счет того, что заемщик не будет уплачивать подоходный налог с суммы, затраченной на покупку жилья и проценты по ипотеке. А длительный срок кредитования делает платежи по ипотеке небольшими и, следовательно, не слишком обременительными. Для определенных категорий граждан существует социальная ипотека.
Главным недостатком ипотеки считается «переплата» за квартиру, которая достигает 100% и более. Она содержит в себе проценты по ипотечному кредиту, ежегодное обязательное страхование. Вдобавок, в ходе получения ипотечного кредита, заемщику приходится нести дополнительные расходы: услуги оценочной компании и нотариуса, плата банку за рассмотрение заявки на кредит и др. В итоге, все расходы составляют 5-10% от стоимости покупаемого жилья. К недостаткам ипотеки также относится немалое количество требований к заемщикам: подтверждение доходов документально, наличие регистрации и российского гражданства, конкретизированный стаж работы, положительная кредитная история, возможность представить поручителей по кредиту.
Найти компромиссное решение между преимуществами и недостатками ипотеки непросто, но сегодняшний ипотечный рынок радует количеством и разнообразием предлагаемых ипотечных программ.
Российская государственная политика является важным ориентиром для формирования рынка доступного жилья. Ипотека — считается главным инструментом достижения этой цели. Во всех экономически развитых странах люди не приобретают жилье, оплатив его полную стоимость, а берут ипотечный кредит, что позволяет вселиться в квартиру сразу после оплаты первой части долга. И в течение ряда лет, заемщик регулярно оплачивает кредит и проценты по нему. Россия не должна быть исключением. Ипотечное кредитование выступает значимым фактором экономического и социального развития страны.
ЗАКЛЮЧЕНИЕ
Важным элементом российской государственной политики является формирование рынка доступного жилья. Это декларируется на самом высоком уровне. Ипотека — основной механизм достижения этой цели. Во всех экономически развитых странах люди не приобретают жилье (квартиру, дом), заплатив за него единовременно полную стоимость, а получают ипотечный кредит, что позволяет вселиться в квартиру сразу после оплаты первой части долга, потом же, в течение ряда лет, периодическими платежами заемщик возвращает кредит и проценты по нему. Россия вряд ли должна быть исключением: и перестает им быть.
Ипотечное кредитование выступает существенным фактором экономического и социального развития страны. Особенно его роль может быть заметна в период выхода из экономического кризиса. Нужно отметить, что ипотека влияет на преодоление кризиса двумя путями. Во-первых, развитие ипотечного бизнеса позитивно сказывается на развитии реального сектора экономики, ведет к остановке спада производства в ряде отраслей промышленности; во-вторых, развитие ипотечного кредитования оказывает положительное влияние на преодоление социальной нестабильности, которая обычно сопровождает экономический кризис. Вследствие этого, действительно становится необходимым развитие такой формы кредитования в нашей стране.
Изучение и анализ основных проблем, с которыми сталкиваются банки при ипотечном кредитовании, показывает, что основной проблемой является отсутствие долгосрочных, достаточно дешевых источников кредитных ресурсов, которые обеспечивали бы возможность выдавать непрерывно ипотечные кредиты населению в необходимых масштабах.
Мировой опыт показывает, что решение проблемы создания надежной и ресурсной базы в российских условиях может быть решено путем принятия федерального закона «Об ипотечных эмиссионных ценных бумагах», а также предусмотренные в законе об ипотеке возможности оформления закладной при ипотеке в силу закона.
Также, для развития ипотечного кредитования в России, должна быть создана соответствующая инфраструктура с необходимым правовым обеспечением, т.к. это позволит сделать значительный шаг вперед в решении жилищной проблемы.
Анализируя состояние ипотечного рынка в целом, важно отметить, что развитие ипотечного кредитования у нас в стране получило активную и всестороннюю поддержку на высшем государственном уровне, в администрациях субъектов Российской Федерации создаются комиссии, а при федеральном правительстве расширяет свое влияние Агентство по ипотечному жилищному кредитованию (АИЖК). Ипотечный рынок не стоит на месте, бурно развивается, и как следствие, — динамичное изменение его структуры. На первый план выходят специализированные банки, обладающие длинными финансовыми ресурсами.
Однако в любом случае на быстрое решение проблемы надеяться не приходится. Чтобы построить столько жилья, сколько нужно для удовлетворения текущего спроса, необходимы строительные мощности, производство стройматериалов, рынок которых монополизирован.
Таким образом, в современных условиях, когда предпринимаются меры по стабилизации экономики и реформированию кредитно-финансовой сферы, формирование системы ипотечного кредитования становится одним из приоритетных направлений государственной политики и развития общества.
СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННЫХ ИСТОЧНИКОВ
1 Об ипотеке (залоге недвижимости) [Электронный ресурс]: федеральный закон РФ от 16.07.1998 г. №102-ФЗ: [в ред. фед. закона от 07.05.2013 г. №101-ФЗ] / СПС «Консультант плюс».
О государственной регистрации прав на недвижимое имущество и сделок с ним [Электронный ресурс]: федеральный закон РФ от 17.06.1997 г. №122-ФЗ: [в ред. фед. закона от 02.11.2013 г. №294-ФЗ] / СПС «Консультант плюс».
Об ипотечных ценных бумагах [Электронный ресурс]: федеральный закон РФ от 11.11.2003 г. №152-ФЗ: [в ред. фед. закона от 23.07.2013 г. №251-ФЗ] / СПС «Консультант плюс».
О кредитных историях [Электронный ресурс]: федеральный закон РФ от 30.12.2004 г. №218-ФЗ: [в ред. фед. закона от 23.07.2013 г. №251-ФЗ] / СПС «Консультант плюс».
Об участии в долевом строительстве многоквартирных домов и иных объектов недвижимости и о внесении в некоторые законодательные акты РФ [Электронный ресурс]: федеральный закон РФ от 30.12.2004 г. №214-ФЗ: [в ред.фед закона от 23.07.2013 г. №241-ФЗ] / СПС «Консультант плюс».
Акулова, Т.А. Модели ипотечного кредитования в России [Текст]: учебное пособие /Т.А. Акулова. — Финансы и Кредит, 2009. — 180 с.
Балабанов, И.Т. Экономика недвижимости [Текст]: учебное пособие / И.Т. Балабанов. — СПб.: Питер, 2010. — 208 с.
Банки и банковские услуги в России [Текст]: учебник / В.И.Букато, Ю.В.Головин, Ю.И.Львов. — М.: Финансы и статистика, 2009. — 368 с.
Иванов В.В. Все об ипотеке [Текст]: учебное пособие / В.В.Иванов. — М.: МТ-Пресс, 2011. — 240 с.
Лазарова, Л.Б. Что влияет на развитие ипотечного жилищного рынка [Текст] / Л.Б. Лазарова // Банковское дело. — 2010. — №1. — С. 38-40
Назарова Л. Доступ к жилью [Текст] / Л. Назарова // Экономика и жизнь. — 2010. — №28. — С. 51-55
Разумова, И.А. Ипотечное кредитование [Текст]: учебник / И.А.Разумова. — СПб.: Питер, 2009. — 304 с.
Банк России [Электронный ресурс]: официальный сайт / ЦБ РФ. — Электрон. дан. — М.: ЦБ РФ, 2013 — Режим доступа: #»justify»>ОАО «Сбербанк России» [Электронный ресурс]: официальный сайт / Сбербанк России. — Электрон. дан. — М.: Сбербанк России, 2013 — Режим доступа: http://www.cberbank.ru, свободный. Загл. с экрана.
