Содержание
Введение
1.Виды балансов
2.Анализ структуры статей актива баланса
3.Оценка структуры статей пассива баланса
Практические задания
Список использованной литературы
Выдержка из текста работы
Целью данной работы является анализ финансового состояния предприятия, как инструмента для проведения мероприятий по улучшению его финансового состояния. Основой данной работы стала бухгалтерская информация за исследуемый период 2009 г.г.
В состав приложения входит бухгалтерская отчетность за 2009 год (форма №1 «бухгалтерский баланс», форма№2 «Отчет о прибылях и убытках») и алгоритмы расчета основных применяемых в данной работе аналитических показателей и коэффициентов.
Контрольная работа состоит из нескольких разделов. В первом разделе– описание цели, задачи, информационной базы анализа. Во втором по восьмой раздел – подробный анализ финансового состояния предприятия.
В контрольной работе сформулированы результаты оценки всех показателей, содержащихся в каждом разделе, и выполнен анализ их уровня и динамики. В заключение работы предложены общие выводы о финансовом состоянии предприятия.
1. Цели, задачи и информационная база анализа.
Финансовое состояние предприятия (ФСП) — это экономическая категория, отражающая состояние капитала в процессе его кругооборота и способность субъекта хозяйствования к саморазвитию на фиксированный момент времени
B процессе снабженческой, производственной, сбытовой и финансовой деятельности происходит непрерывный процесс кругооборота капитала, изменяются структура средств и источников их формирования, наличие и потребность в финансовых ресурсах и как следствие финансовое состояние предприятия, внешним проявлением которого выступает платежеспособность. Финансовое состояние может быть устойчивым, неустойчивым (предкризисным) и кризисным. Способность предприятия своевременно производить платежи, финансировать свою деятельность на расширенной основе, переносить, непредвиденные потрясения и поддерживать свою платежеспособность в неблагоприятных обстоятельствах свидетельствует о его устойчивом финансовом состоянии, и наоборот.
Для обеспечения финансовой устойчивости предприятие должно обладать гибкой структурой капитала, уметь организовать его движение таким образом, чтобы обеспечить постоянное превышение доходов над расходами c целью сохранения платежеспособности и создания условий для самовоспроизводства.
Следовательно, финансовая устойчивость предприятия —это способность субъекта хозяйствования функционировать и развиваться, сохранять равновесие своих активов и пассивов в изменяющейся внутренней и внешней среде, гарантирующее его постоянную платежеспособность и инвестиционную привлекательность в границах допустимого уровня риска. Финансовое состояние предприятия, его устойчивость и стабильность зависят от результатов его производственной, коммерческой и финансовой деятельности. Если производственный и финансовый планы успешно выполняются, то это положительно влияет на финансовое положение предприятия. И наоборот, в результате недовыполнения плана по производству и реализации продукции происходит повышение ее себестоимости, уменьшение выручки и суммы прибыли и как следствие ухудшение финансового состояния предприятия и его плате¬жеспособности. Следовательно, устойчивое финансовое состо¬яние не является счастливой случайностью, a итогом грамотного, умелого управления всем комплексом факторов, определяющих результаты хозяйственной деятельности предприятия. Устойчивое финансовое положение в свою очередь оказывает положительное влияние на выполнение производственных планов и обеспечение нужд производства необходимыми ресурсами. Поэтому финансовая деятельность как составная часть хозяйственной деятельности должна быть направлена на обеспечение планомерного поступления и расходования денежных ресурсов, выполнение расчетной дисциплины, достижение ра¬циональных пропорций собственного и заемного капитала и наиболее эффективное его использование. Главная цель финансовой деятельности сводится к одной
стратегической задаче — увеличению активов предприятия. Для этого оно должно постоянно поддерживать платежеспособность и рентабельность, a также оптимальную структуру актива и пассива баланса.
Основные задачи анализа.
1. Своевременное выявление и устранение недостатков в финансовой деятельности и поиск резервов улучшения финансо¬вого состояния предприятия и его платежеспособности.
2. Прогнозирование возможных финансовых результатов,
экономической рентабельности исходя из реальных условий хо¬зяйственной деятельности и наличия собственных и заемных ресурсов, разработка моделей финансового состояния при разнообразных вариантах использования ресурсов.
3. Разработка конкретных мероприятий, направленных на более эффективное использование финансовых ресурсов и укрепление финансового состояния предприятия.
Для оценки ФСП, его устойчивости используется целая система показателей, характеризующих:
a) наличие и размещение капитала, эффективность и интенсивность его использования;
б) оптимальность структуры пассивов предприятия, его финансовую независимость и степень финансового риска;
в) оптимальность структуры активов предприятия и степень
производственного риска;
г) оптимальность структуры источников формирования оборотных активов;
д) платежеспособность и инвестиционную привлекательность предприятия;
e) риск банкротства (несостоятельности) субъекта хозяйствования;
Анализ ФСП основывается главным образом на относительных показателях, так как абсолютные показатели баланса в условиях инфляции очень трудно привести в сопоставимый вид.
Относительные показатели анализируемого предприятия можно сравнивать:
-c общепринятыми «нормами» для оценки степени риска и прогнозирования возможности банкротства;
— с аналогичными данными других предприятий, что позволяет выявить сильные и слабые стороны предприятия и его возможности;
— с аналогичными данными за предыдущие годы для изучения тенденций улучшения или ухудшения ФСП.
Анализом финансового состояния занимаются не только руководители и соответствующие службы предприятия, но и его учредители, инвесторы c целью изучения эффективности ис¬пользования ресурсов, банки — для оценки условий кредитования и определения степени риска, поставщики —для своевременного получения платежей, налоговые инспекции — для выполнения плана поступления средств в бюджет и т.д. B соответствии с этим анализ делится на внутренний и внешний.
Внутренний анализ проводится службами предприятия и его результаты используются для планирования, контроля и прогнозирования ФСП. Его цель — обеспечить планомерное поступление денежных средств и разместить собственные и за¬емные средства таким образом, чтoбы создать условия для нормального функционирования предприятия, получения максимума прибыли и исключения риска банкротства.
Внешний анализ осуществляется инвесторами, поставщиками материальных и финансовых ресурсов, контролирующими органами на основе публикуемой отчетности. Его цель — уста¬новить возможность выгодно вложить средства, чтобы обеспчить максимум прибыли и исключить риск потери.
Основными источниками информации для анализа финансового состояния предприятия служат отчетный бухгалтерский баланс, отчеты o прибылях и убытках, o движении капитала, o движении денежных средств и другие формы отчетности, дан¬ные первичного и аналитического бухгалтерского учета, которые расшифровывают и детализируют отдельные статьи баланса.
Методами проведения анализа финансового состояния, результатов деятельности предприятия являются:
— горизонтальный (временной) анализ – сравнение каждой позиции отчетности с предыдущим периодом;
— вертикальный (структурный) анализ – определение структуры итоговых финансовых показателей с выявлением влияния каждой позиции отчетности на результат в целом;
— трендовый анализ – сравнение каждой позиции отчетности с рядом предшествующим периодом и определение тренда, очищенного от случайных влияний и индивидуальных особенностей отдельных периодов. С помощью тренда формируют перспективный прогнозный анализ;
— анализ коэффициентов – расчет отношений между отдельными позициями отчетности, определение взаимосвязи показателей
2. Экспресс – анализ баланса и его ликвидности.
Представленный к анализу бухгалтерский баланс (приложение 1) не является официальным документом, т.к. не имеет печатей, подписей, ИНН, расчетных счетов. Однако, он пригоден для анализа. В соответствии с целью экспресс-анализа баланса необходимо определить является финансовое состояние данного предприятия удовлетворительным или неудовлетворительным.
Как видно из данных финансовых документов валюта баланса на конец отчетного периода выросла по сравнению с предыдущим периодом.
Однако, внеоборотные активы (итог раздела I) на конец отчетного периода уменьшились по сравнению с предыдущим периодом (-4033). Оборотные активы (итог раздела II) так же уменьшились на (-40614). Снижение оборотных активов означает, что предприятие не вкладывает средства в основном в текущую деятельность, но больше уделяет внимания долговременной деятельности. Это может привести к снижению темпов экономического роста.
Капитал бывает собственный и заемный. Собственный капитал составляет итог раздела III бухгалтерского баланса предприятия. Заемный капитал – итог разделов IV и V. На конец отчетного периода доля собственного капитала составляет , т.е (стр.490/итог баланса)*100%=3,92%, а доля заемного капитала на конец отчетного периода (стр.590+стр.690)/ итог баланса =(5447+132971)/144056=96,09%
Отсюда видно , что доля заемного капитала значительно преобладает. Наблюдается незначительный рост собственного капитала. )
Денежные средства на расчетном счете имеются , но их не хватает для покрытия кредиторской задолженности предприятия.
Непокрытый убыток превышает долю собственного капитала.
Кредиторская задолженность (179794) и дебиторская задолженность (72120) не сбалансированы на начало отчетного периода. Дебиторской задолженности не хватит для оплаты кредита. Такую же ситуацию можно наблюдать и на конец отчетного периода.
Собственный оборотный капитал (СОС) показывает, сколько собственного капитала используется в обороте. Для определения СОС необходимо от общей суммы III и IV разделов баланса вычесть внеоборотные активы.
-СОС на начало отчетного периода :(3562+5347-10736)=-1827 тыс.руб.
-СОС на конец отчетного периода (5638+5447-6703)=4382 тыс.руб.
Анализ ликвидности баланса предприятия.
Анализ ликвидности баланса заключается в сравнении средств по активу баланса, сгруппированных по степени убывающей ликвидности, со средствами по пассиву баланса, сгруппированными по срокам погашения.
Для анализа ликвидности предприятия следует разделить активы по степени ликвидности. Степень ликвидности активов характеризуется временем, необходимым для превращения активов в денежные средства.
К абсолютно ликвидным активам (А1) относятся денежные средства и краткосрочные финансовые вложения: (стр.250+стр.260)
на начало отчетного периода 854+53066=53920 тыс.руб.
на конец отчетного периода 230+13250=13480 тыс.руб..
А2 – быстро реализуемые активы. В эту группу входит дебиторская задолженность со сроком погашения в течение 12 месяцев: (стр.240)
на начало отчетного периода 72120 тыс. руб ,
на конец отчетного периода 70286 тыс.руб,
А3 – медленно реализуемые активы. В эту группу входят запасы, НДС, дебиторская задолженность со сроком погашения более, чем через 12 месяцев после отчетной даты, прочие оборотные активы. стр.210+стр.220+стр.270
на начало отчетного периода 43704+7960+263=51927 тыс. руб.
на конец отчетного периода 45363+8170+54=53587 тыс.руб.
А4 — труднореализуемые активы. В эту группу входят все внеоборотные активы. (стр.190)
на начало отчетного периода 10736 тыс. руб,
на конец отчетного периода 6703 тыс. руб.
Группировка пассивов осуществляется по степени возрастания сроков их погашения.
П1 – наиболее срочные обязательства. В эту группу входит кредиторская задолженность и кредиты банка, сроки возврата которых наступили.(стр.620)
на начало отчетного периода 179794 тыс. руб,
на конец отчетного периода 129961 тыс.руб.
П2 – среднесрочные обязательства. В эту группу входят краткосрочные кредиты и займы. (стр.610)
на конец отчетного периода 3010 тыс. .руб.
П3 – долгосрочные пассивы. В эту группу входят долгосрочные кредиты и займы (стр.590)
. на начало отчетного периода 3562 тыс. руб,
на конец отчетного периода 5447 тыс. руб.
П4 — собственный (акционерный) капитал. В эту группу входит капитал и резервы (стр.490)
на начало отчетного периода 5347 тыс. руб,
на конец отчетного периода 5638 тыс. руб.
Баланс считается абсолютно ликвидным, если:
А1>П1,
А2>П2,
А3>П3,
Сравнение средств по активу баланса со средствами по пассиву показало:
на начало отчетного периода:
А2>П2, 72120>0
А3>П3, 51927>3562
А4>П4. 10736>5347
на конец отчетного периода:
А2>П2, 70286>3010
А3>П3, 53587>5447
А45638
Из сравнения видно ,что на начало и конец отчетного периода нарушено соотношение А1>П1, следовательно, баланс не полностью ликвиден. А1 не покрывает П1, денежных средств не хватит на погашение кредиторской задолженности в конце отчетного периода. Это произошло за счет уменьшения денежных средств, необходимо провести мероприятия по их увеличению.
Нарушено соотношение А4<П4 на начало отчетного периода. Это произошло за счет непокрытого убытка. Но и конец отчетного периода соотношение не приходят в норму.
